Юта висунула 14 кримінальних обвинувачень Kalshi та її засновникам через діяльність ринку прогнозів
Обсяги торгів на ринках прогнозів зростають, а боротьба між федеральною владою США і штатами за регуляторні повноваження щодо таких платформ загострилася до межі. 20 жовтня Юта подала цивільний позов проти Kalshi та її афілійованих структур, вимагаючи стягнути до 60 млн дол. незаконно отриманого прибутку. 27 жовтня Комісія з торгівлі товарними ф’ючерсами США (CFTC) офіційно подала до федерального суду в Юті позов із проханням заборонити штату вживати примусових заходів проти Kalshi. 28 жовтня генеральний прокурор Юти Дерек Браун висунув 14 кримінальних обвинувачень Kalshi і співзасновникам — Таріку Мансуру (головний виконавчий директор) і Луані Лопес Ларі (операційна директорка): один злочин другого ступеня, дванадцять злочинів третього ступеня і одне правопорушення класу A.
Підставою стала вереснева перевірка офісу генпрокурора, під час якої агент під прикриттям робив ставки на Kalshi з IP-адреси в Юті. Уперше в історії платформа ринку прогнозів і її засновники постали як обвинувачені в кримінальній справі. Це може означати, що дворічні суперечки про юрисдикцію, природу контрактів на події та межі регулювання ринків прогнозів переходять у судову площину.
Спецоперація Юти: 12 ставок і 14 обвинувачень
Кримінальне переслідування ініціював саме Дерек Браун, який конфліктує з CFTC щодо юрисдикції. Обвинувачення здебільшого стосуються незаконної азартної діяльності: один злочин другого ступеня за систематичну незаконну діяльність; дванадцять злочинів третього ступеня за сприяння онлайн-азартним іграм (за кількістю ставок агента під прикриттям); одне правопорушення класу A за загальне сприяння азартним іграм. За законодавством Юти злочин другого ступеня карається позбавленням волі на строк від 1 до 15 років, кожен злочин третього ступеня — до 5 років. Норма про систематичну незаконну діяльність також дозволяє суду накладати штрафи, кратні незаконному прибутку.
Kalshi наполягає на виключній юрисдикції CFTC, Юта — на застосуванні законів штату про азартні ігри
У лютому цього року Kalshi подала позов проти губернатора Юти Спенсера Кокса, Дерека Брауна та інших, домагаючись рішення федерального суду про те, що Закон про товарні біржі (CEA), на якому ґрунтується правозастосування CFTC, переважає закони штатів про заборону азартних ігор і унеможливлює їх застосування. Це не надмірна реакція: Юта, як і Гаваї, має одні з найсуворіших антиазартних законів у США. Штат забороняє всі легальні форми азартних ігор, включно з казино, лотереями та ставками на спорт. Ця позиція значною мірою зумовлена впливом Церкви Ісуса Христа Святих останніх днів (мормонської церкви), яка має понад 2 млн членів у Юті й вважає азартні ігри пороком, що веде до залежності, егоїзму та руйнівної поведінки. Мормони мають значний політичний вплив: майже всі високі політичні посади в штаті обіймають члени церкви. Губернатор Спенсер Кокс публічно критикував ринки прогнозів і планує внести зміни до конституції штату, щоб включити ринки прогнозів до легального визначення азартних ігор.
У серпні федеральний суддя Роберт Дж. Шелбі виніс рішення на користь Юти в порядку спрощеного провадження: CEA не переважає антиазартні закони штату, зокрема щодо контрактів на спортивні події. Суд зазначив, що азартні ігри давно належать до традиційної регуляторної сфери штатів, а Конгрес під час ухвалення закону Додда — Франка не мав наміру позбавляти штати їхніх повноважень. Внутрішнього конфлікту між федеральним регулюванням і правозастосуванням штатів немає.
У жовтні Дерек Браун подав до суду штату цивільний позов, у якому звинуватив Kalshi та її афілійовані структури, зокрема торгові фірми, пов’язані із Susquehanna, у незаконних азартних іграх у Юті. Позов вимагає зупинити їхню діяльність, стягнути орієнтовно 30–60 млн дол. прибутку з рахунків у Юті, припинити операції, заборонити торгівлю контрактами щодо виборів, політики, культури, спорту та ще п’яти категорій подій, зобов’язати компанію інтегрувати схвалений судом сервіс геолокації та кваліфікувати роботу Kalshi як суспільну загрозу. У позові також зазначено, що понад 30 тис. акаунтів Kalshi у Юті були активними зі значними обсягами торгів.
Після цього розгорнулася драма «CFTC проти Юти». Голова CFTC Майкл Селіг подав до федерального суду позов проти Юти й Дерека Брауна, вимагаючи заборонити штату застосовувати свої норми до ринків, зареєстрованих CFTC. Це вже десятий такий позов CFTC проти американського штату. Аргумент агентства: CEA надає федеральній владі пріоритет щодо свопів і торгівлі на визначених контрактних ринках (DCM), а закони штатів не можуть замінити федеральну систему, санкціоновану Конгресом.
Позиція Юти теж виглядає переконливо. Дерек Браун заявив: «У Юті азартні ігри незаконні — незалежно від того, чи ви робите ставки, організовуєте азартні ігри або сприяєте їм. Назва “ринок прогнозів” не змінює їхньої природи, а федеральна реєстрація не ставить компанію над законом».
14 кримінальних обвинувачень Юти походять із спецоперації, проведеної у вересні цього року. Офіс генпрокурора Юти під керівництвом Дерека Брауна і Бюро розслідувань Юти, яке відповідає за роботу під прикриттям, спільно ведуть цивільне й кримінальне переслідування. Фактична основа справи — дії агента Скотта Еггермана. У вересні він відкрив рахунок на Kalshi, використавши дані резидента Юти (адресу, телефон, банківський рахунок та IP-адресу), і зробив 12 ставок на матчі NFL, MLB, MLS, NHL та студентського футболу на загальну суму 114 дол. Ключове питання: Kalshi стягувала комісії та дозволила ці операції після серпневого рішення федерального суду. Штат стверджує, що компанія отримала з цього вигоду, а засновники як контролюючі особи мають нести особисту відповідальність.
Уперше в США засновників платформи названо обвинуваченими в кримінальній справі, де можливі злочини передбачають позбавлення волі. Це суттєво підвищує ризик відповідальності для керівників ринків прогнозів. Найпарадоксальніше те, що після серпневого рішення федерального суду в Юті Kalshi одразу подала апеляцію до Апеляційного суду 10-го округу. Під час апеляції клопотання Kalshi про судову заборону було відхилено, а розгляд апеляції по суті ще триває, остаточного рішення немає. За публічними даними, обидві сторони подають письмові аргументи, відповідь Юти очікувалася в середині — другій половині жовтня. Кримінальне переслідування штату почалося до завершення федерального апеляційного процесу. Юта скористалася часовим проміжком і рішенням федерального суду, щоб запустити процедурно чинні та фактично чіткі примусові заходи проти Kalshi.
Kalshi назвала обвинувачення «грубим перевищенням повноважень» і звинуватила владу Юти в політичних мотивах. Компанія заявила: «Ми розраховуємо зупинити цю поведінку в суді, як зробили це в Аризоні». У травні федеральний суддя постановив, що Аризона не може застосовувати свої закони про азартні ігри — кримінальні чи цивільні — до зареєстрованих CFTC визначених контрактних ринків (DCM), включно з Kalshi; федеральні органи мають виключні повноваження щодо цих питань. Справу оскаржено до Апеляційного суду 9-го округу.
Попередні рішення апеляційних судів не сприяють Kalshi: лише Нью-Джерсі визнав, що Kalshi підпадає під юрисдикцію CFTC і може працювати; Невада, Огайо й Теннессі вирішили, що повноваження мають регулятори штатів. Більшість штатів ще судяться, тож статус Kalshi там — «доступна, але ризикована».
23 жовтня генеральна прокурорка Нью-Йорка Летиція Джеймс також подала позов проти Kalshi, вимагаючи 36 млрд дол. відшкодування і припинення діяльності в штаті. Раніше федеральний суддя в Нью-Йорку відхилив клопотання Kalshi про блокування заходів штату.
Зараз серед штатів із обмеженнями для Kalshi: Мічиган (вимога геолокації; штрафи до 500 тис. дол. на день), Невада (контракти на спорт, вибори, розваги тощо підлягають геолокації), Вашингтон (обмеження на ринки спорту, виборів, політики, розваг, культури й технологій/науки; дозволені лише товарні, кліматичні, економічні та фінансові ринки) і Массачусетс (обмеження на спортивні контракти; Kalshi оскаржує).
Після приєднання CFTC до регуляторної боротьби та ескалації з боку Юти судові спори щодо Kalshi охопили близько 20 штатів. Остаточне рішення може залежати від чіткої позиції Верховного суду США. Не виключено, що родина Трампа знову задіє федеральний вплив: Дональд Трамп-молодший, старший син Дональда Трампа, є стратегічним радником Kalshi.
