CleanSpark ตั้งราคาออกหุ้นกู้มีหลักประกันชั้นอาวุโส 2.276 พันล้านดอลลาร์

CleanSpark, Inc. (Nasdaq: CLSK) หนึ่งในผู้ขุดบิตคอยน์รายใหญ่ของสหรัฐที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ เปิดเผยว่าได้ตั้งราคาเสนอขายหุ้นกู้มีหลักประกันชั้นอาวุโส (senior secured notes) มูลค่า 2.276 พันล้านดอลลาร์ อัตราดอกเบี้ย 7.875% ครบกำหนดปี 2031 เมื่อวันที่ 18 กันยายน 2026 ตามข่าวประชาสัมพันธ์ที่ยื่นต่อคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์สหรัฐ (SEC) หุ้นกู้ดังกล่าวออกโดย CSDC Finance I, LLC ซึ่งเป็นบริษัทย่อยที่บริษัทถือหุ้นทั้งหมด และเสนอขายที่ราคา 98.500% ของมูลค่าที่ตราไว้ ผ่านการจัดสรรแบบไม่เปิดเผยต่อสาธารณะให้กับผู้ลงทุนสถาบันที่มีคุณสมบัติตามเกณฑ์และผู้ลงทุนที่อยู่นอกสหรัฐ โดยคาดว่าธุรกรรมจะปิดการขายในวันที่ 25 กันยายน 2026 บริษัทระบุว่าเงินที่ได้หลังหักค่าใช้จ่ายจะนำไปใช้เป็นทุนสำหรับค่าใช้จ่ายส่วนที่เหลือในการก่อสร้างศูนย์ข้อมูล Sandersville Facility ในรัฐจอร์เจีย ชดเชยเงินลงทุนในรูปส่วนของผู้ถือหุ้นที่บริษัทเคยใส่ไปก่อนหน้าในโครงการ และจัดตั้งเงินสำรองเพื่อการชำระหนี้ (debt service reserves) เนื่องจากการเสนอขายจัดโครงสร้างภายใต้ Rule 144A และ Regulation S หุ้นกู้จึงไม่ได้จดทะเบียนกับหน่วยงานกำกับดูแลหลักทรัพย์ของสหรัฐ และจำกัดการเสนอขายไว้สำหรับผู้ลงทุนสถาบันและผู้ลงทุนต่างประเทศ ไม่เปิดให้ผู้ลงทุนรายย่อยเข้าร่วม CleanSpark ระบุว่าการเสนอขายยังขึ้นอยู่กับภาวะตลาดและเงื่อนไขอื่นๆ และไม่อาจรับประกันได้ว่าจะปิดดีลได้ตามเงื่อนไขปัจจุบัน ด้านหลักประกัน หุ้นกู้ได้รับการค้ำประกันเต็มจำนวนและไม่มีเงื่อนไขโดย CSRE Properties Sandersville, LLC ซึ่งเป็นบริษัทย่อยอีกแห่งของ CleanSpark พร้อมสิทธิยึดทรัพย์ลำดับแรก (first-priority liens) เหนือสินทรัพย์ส่วนใหญ่ของผู้ออกหุ้นกู้และของ CSRE Properties รวมถึงสิทธิในหุ้นของผู้ออกหุ้นกู้ที่ถือโดยบริษัทแม่โดยตรง CSDC Holdings I, LLC บริษัทยังให้คำมั่น "completion guarantee" โดยจะสนับสนุนเงินให้แก่ผู้ออกหุ้นกู้ หากเงินที่ได้จากการออกหุ้นกู้ไม่เพียงพอสำหรับการทำโครงการให้แล้วเสร็จตามกำหนด การระดมทุนครั้งนี้สะท้อนทิศทางของ CleanSpark ที่ขยายบทบาทจากการขุดบิตคอยน์ไปสู่การเป็นผู้พัฒนาและดำเนินงานดาต้าเซ็นเตอร์มากขึ้น บริษัทระบุว่าตนเป็นผู้พัฒนาดาต้าเซ็นเตอร์ชั้นนำที่ควบคุมกำลังไฟ ที่ดิน และดาต้าเซ็นเตอร์ในสหรัฐรวมมากกว่า 1.8 กิกะวัตต์ วางตำแหน่งธุรกิจไว้บนจุดตัดของบิตคอยน์ พลังงาน ประสิทธิภาพการดำเนินงาน และการบริหารเงินทุน บริษัทมองว่าการสร้างรายได้จากพลังงานต้นทุนต่ำและมีความเสถียรด้วยการผลิตกำลังประมวลผล (compute) จะช่วยต่อยอดการเติบโต ท่ามกลางความต้องการด้าน AI และไฮเพอร์ฟอร์แมนซ์คอมพิวติ้งที่กำลังเปลี่ยนโฉมอุตสาหกรรมเหมืองขุด แนวโน้มเดียวกับคู่แข่งอย่าง Bitdeer ที่ราคาหุ้นพุ่งจากดีลศูนย์ข้อมูล AI มูลค่า 4.7 พันล้านดอลลาร์ และ Hyperscale Data ที่ยุติการขุดบิตคอยน์ในรัฐมิชิแกนเพื่อรองรับข้อตกลงศูนย์ข้อมูล AI