SEC подала иск к майнинговой компании из-за предполагаемой аферы на $22 млн

Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) подала иск против инвестиционной компании в сфере криптомайнинга Mining Automatic и ее основателя Зана Шайха, обвинив их в привлечении $22 млн у инвесторов при том, что на майнинг было направлено лишь около 13% средств. По данным SEC, схема реализовывалась через зарегистрированную в Массачусетсе Bright Vision Distribution LLC. Регулятор утверждает, что с июня 2023 года по май 2025 года компания привлекла деньги более чем у 380 инвесторов, обещая "гарантированную" ежемесячную доходность, привязанную к добыче криптовалют. SEC: выплаты от майнинга не соответствовали заявленной доходности В центре претензий SEC — несоответствие рекламируемой модели фактическим показателям. В иске говорится, что Mining Automatic представляла выплаты как доход от майнинга криптоактивов, хотя реальная выручка от майнинга, по оценке регулятора, составила около $1,1 млн. При этом инвесторам было выплачено примерно $1,8 млн в виде заявленных "доходов". SEC считает, что дефицит покрывался за счет средств новых инвесторов, и отмечает, что у операции были "некоторые признаки схемы Понци". Как, по версии SEC, расходовались средства инвесторов Отдельно SEC указывает на структуру расходов. По данным жалобы, около $7 млн было направлено на рекламу для привлечения новых инвесторов. Кроме того, Шайх, как утверждается, использовал деньги инвесторов на недвижимость, транспорт, развлечения и переводы на личные счета. Масштаб привлечения и потенциальные потери инвесторов SEC сообщает, что Bright Vision Distribution LLC собрала $22 млн за двухлетний период — с июня 2023 года по май 2025 года. По версии регулятора, выплаты инвесторам прекратились к марту 2025 года. После остановки выплат, утверждает SEC, ни один из инвесторов не смог вернуть первоначально вложенные суммы. В документе также говорится, что невыплаченным остается основной долг более чем на $20 млн. Иск вновь подчеркивает риски на крипторынке в сегменте "доходных" продуктов: привязка доходности к майнингу или ончейн-активности может маскировать разрыв в финансировании, а формулировки о "гарантированных" выплатах обычно привлекают повышенное внимание регуляторов рынка ценных бумаг. SEC добивается штрафов и ограничений для основателя SEC требует в суде возврата незаконно полученных средств (disgorgement) и назначения гражданско-правовых штрафов. Также регулятор просит постоянные судебные запреты и требует запретить Шайху продавать ценные бумаги, а также занимать должности директора или руководителя публичной компании. Жалоба доступна на сайте SEC: SEC litigation document. Дело на фоне заявленного курса SEC на нормотворчество в сфере цифровых активов Хотя иск касается конкретного оператора, он подан в период, когда SEC публично говорит о необходимости более четких правил для цифровых активов. При председателе Поле Аткинсе ведомство все чаще делает акцент на нормотворчестве, а не только на принудительном правоприменении. В июне SEC опубликовала Strategic Plan на 2026–2030 годы, указав блокчейн-технологии, токенизацию и инфраструктуру крипторынков среди долгосрочных приоритетов, одновременно подтвердив мандат по защите инвесторов. В июле SEC представила повестку нормотворчества на 2026 год, в которой упоминаются возможные новые правила для криптоброкеров-дилеров, цифровых активов, обращающихся на национальных биржах и альтернативных торговых системах, а также потенциальные исключения или safe harbor для отдельных размещений цифровых активов. Параллельно в Конгрессе обсуждаются инициативы по перераспределению надзорных полномочий. Законопроект Digital Asset Market Clarity Act, если будет принят, должен уточнить роли SEC и Комиссии по торговле товарными фьючерсами (CFTC). В рамках обозначенного законодательного графика ключевое голосование в Сенате ожидается до августовского перерыва. На этом фоне дело Mining Automatic выглядит не только предупреждением по конкретному кейсу, но и индикатором подхода SEC: предложения "инвестиционных" схем с обещанной доходностью могут трактоваться как ценные бумаги, особенно если экономика проекта не подтверждает заявленную структуру выплат. Что важно отслеживать дальше Участникам рынка стоит следить за тем, как суд оценит доводы SEC о разрыве между заявленной доходностью от майнинга и фактической выручкой компании, а также за тем, приведут ли инициативы SEC по регулированию цифровых активов к сокращению пространства для продуктов с "гарантированной" доходностью. Пока же это еще одна точка в статистике правоприменения для тех, кто рассматривает криптосвязанные инвестиционные предложения, рекламируемые как стабильный и предсказуемый доход.