Акции Nvidia прибавили 2%: глава компании ожидает двукратного роста поставок чипов к 2027 году
Сводка рынка от ИИ
Генеральный директор Nvidia Дженсен Хуанг заявил, что компания ожидает продать в следующем году примерно вдвое больше чипов по сравнению с этим годом, подтверждая устойчивость спроса на инфраструктуру ИИ после недавней распродажи, вызванной сектором полупроводников. Эти комментарии поддерживают более сильный среднесрочный прогноз по объемам, чему способствуют крупные развертывания у гиперскейлеров (например, AWS) и устойчивый импульс в сегменте дата-центров. В ближайшей перспективе фокус смещается на ограничения со стороны предложения (производство, упаковка, энергоснабжение и строительство дата-центров) по сравнению со спросом.
Степень влияния
● Высокая
Затронутые активы
NCSKNVDA2USD/USDT+1.98%
Инсайт ИИ · NCSKNVDA2USD/USDTИнсайт ИИ
▲ Бычий
Торговать
⚠️ Инсайты, сгенерированные ИИ, основаны на новостном контенте и предоставляются исключительно в информационных целях. Они не являются инвестиционной рекомендацией и не отражают позицию BingX. Торговля сопряжена с риском. Пожалуйста, торгуйте ответственно.
Генеральный директор Nvidia Дженсен Хуанг, выступая на мероприятии по ИИ, заявил, что компания рассчитывает уже в следующем году продать вдвое больше чипов, чем в текущем. Он связал прогноз с устойчивым спросом на вычислительную инфраструктуру, лежащую в основе ИИ-моделей и приложений. Рынок отреагировал быстро: в премаркете бумаги Nvidia поднимались более чем на 2% — примерно до $218,47, поддержав восстановление в полупроводниковом секторе после волатильного начала недели.
Заявление усиливает тезис, который Nvidia продвигает последние месяцы: несмотря на опасения из-за масштабов инвестиций в ИИ и риски замедления отрасли, потребность в вычислительных мощностях остается исключительно высокой.
Прогноз Хуанга дополняет и без того агрессивные ожидания по росту. В прошлом месяце компания сообщила о выручке за второй квартал финансового года в $96,2 млрд — на 106% больше год к году. Выручка сегмента Data Center выросла на 117% и достигла $89 млрд. На третий квартал Nvidia дала ориентир по выручке около $108 млрд.
Ранее Nvidia предполагала, что в следующем году выручка может увеличиться примерно на 70%. Тезис о двукратном росте объемов отгрузок указывает на то, что физическое расширение аппаратной базы для ИИ может идти еще быстрее, чем это отражает один лишь прогноз по выручке. При этом удвоение количества проданных чипов не означает автоматического удвоения выручки: на конвертацию поставок в продажи влияют продуктовый микс, цены, а также переход между системами Blackwell и Vera Rubin.
Комментарии прозвучали в чувствительный момент. В начале недели бумаги производителей чипов резко просели после призывов ряда лидеров ИИ-индустрии замедлить темпы развития, что усилило тревоги по поводу будущих расходов на инфраструктуру. В понедельник на фоне распродажи в секторе Nvidia потеряла 3,4%, давление испытал и более широкий сегмент.
Новый прогноз прямо противоречит версии о скором обвале спроса. Nvidia ранее сообщала о значительном портфеле заказов на платформы Blackwell и следующее поколение — Vera Rubin. Компания также недавно расширила сотрудничество с AWS: облачный провайдер планирует развернуть дополнительно 2 млн GPU Nvidia в 2027 и 2028 годах.
Для акций Nvidia фокус все больше смещается от вопроса, существует ли спрос на ИИ, к тому, сможет ли компания физически его удовлетворить. Ограничителями могут стать доступность памяти, передовые мощности по производству, упаковка, электроснабжение, строительство дата-центров. Несмотря на это, Хуанг сохраняет уверенность: на прошлой неделе он вновь заявил, что Nvidia способна нарастить выручку примерно на 70% в следующем году, подчеркнув, что компания обладает необычно широкой видимостью глобального спроса на ИИ-инфраструктуру благодаря облачным провайдерам, ИИ-лабораториям и партнерам по дата-центрам.
