山寨幣在 2025 年絕對仍能實現百倍漲幅，而這波爆炸性增長的最大部分發生在主流交易所上市之前，即在小市值、流動性不足、被忽視的階段，只有早期交易者和鏈上探索者才會關注。市場背景支持這一點：在 2025 年 11 月的最後一周，14 個早期項目籌集了 8200 萬美元，而機構資金又向比特幣 (BTC)和以太坊 (ETH)部署了 2.67 億美元，Paxos–Fordefi、Robinhood–LedgerX、Naver–Dunamu、Exodus–Baanx/Monavate 等多項收購案也預示著基礎設施擴張正在加速。
2025 年 11 月下旬的頂級風險投資交易 | 來源：Messari
風險投資基金也在積極準備，Entrée Capital 新的 3 億美元基金和 DWF Labs 的 7500 萬美元 DeFi 基金表明，財力雄厚的參與者正在積極尋找下一波高潛力敘事。在資金、併購和機構流動如此強勁的情況下，早期代幣繼續產生巨大的不對稱性，其中大部分發生在第一個中心化交易所上市向公眾開放之前。
本指南將教您如何建立一個可重複的流程，以在早期發現這些幣種。您將了解百倍幣通常來自何處，應關注哪些鏈和發射平台，如何按敘事和市值進行過濾，以及哪些鏈上和社群信號真正重要。
快速解答：如何在主流交易所上市前找到百倍幣？
簡而言之，您可以通過關注正確的敘事、鏈、發射平台、市值低於 1 億美元的項目，以及鏈上或社群數據，然後嚴格管理風險，來增加找到百倍幣的機率。
實際上，這意味著您需要：
1. 追蹤快速、低費用的鏈，這些鏈上的新幣在Solana、Base、Sui、TON、Aptos等網絡和利基型 L2 上發行。如果您專注於 Solana，BingX ChainSpot提供了一種簡單的方法，讓您可以在 BingX 帳戶內監控早期 Solana 代幣、熱門板塊和新部署。
3. 過濾小市值幣，通常低於 1 億美元，這樣仍存在現實的 50-100 倍上漲潛力。
4. 使用鏈上分析工具，例如迷因幣終端 Axiom、鏈上搜尋 Spectre AI、DexScreener 或 Birdeye 進行流動性和交易量追蹤，以及 RWA 儀表板來檢查流動性、持有者、部署者行為和敘事流動。
5. 閱讀 X、Telegram 和 Discord，以識別真實的社群動能，而不是機器人驅動的炒作。
6. 避免主要危險信號，例如未解鎖的團隊錢包、無流動性鎖定、隱藏稅費、影子重新部署，或對於早期項目來說過度包裝的行銷。
一旦某個幣最終在 BingX 等主流交易所上市，您就可以利用額外的流動性來獲利了結、使用期貨對沖或安全退出，而不是追高。
什麼是「百倍幣」？在 2025 年它仍然現實嗎？
「百倍幣」是指一種山寨幣，其價格從您的入場點上漲 100 倍。例如，從 0.05 美元漲到 5 美元，或從 2000 萬美元市值漲到 20 億美元。
例如，Virtuals Protocol的 VIRTUAL 代幣在 2024 年 10 月中旬至 12 月下旬期間從約 0.05 美元漲至約 5.00 美元，這是一個真實的百倍漲幅的近期具體案例研究。在不到三個月的時間裡，一個新興的 AI 代理 + DeFi 敘事 (DeFAI)、不斷增長的鏈上活動和加速的流動性，將一個本質上是利基型小市值代幣的項目，轉變為該季度表現最佳的AI 資產之一，這表明當市場條件和時機一致時，資金可以多快地輪動到一個清晰、易於理解的故事中。
然而：
• 只有極少數山寨幣能實現百倍漲幅。
• 大多數百倍幣在開始時看起來風險高、流動性差、外觀不佳。
• 倖存者偏差巨大：您主要聽到的是贏家，而不是數百個類似但已消亡的項目。
您的目標不是精準預測下一個百倍幣。而是建立一個框架，讓您偶爾能抓住一個，同時快速止損。
為什麼大多數百倍幣在主流上市之前暴漲？
當一個幣在大型交易所上市時，很多事情已經發生了：
• 早期內部人士、種子投資者和發射平台買家已獲利豐厚。
• 流動性增加，但賣壓也隨之增加。
• 上市本身可以作為早期持有者的退出流動性。
最大的百分比漲幅通常發生在：
1. 預發行/發射平台階段，針對非常早期的買家。
2. 僅限 DEX 的價格發現階段，此時幣種僅在鏈上活躍，例如 Solana、Base、TON DEX，對大多數散戶來說仍然不可見。
3. 早期敘事突破階段，當 AI 代理、RWA、貓主題迷因幣等敘事開始流行，資金輪動進入時。
CEX 上市對於流動性和長期採用很重要，但如果您的目標是百倍收益，您通常會希望在 DEX 階段早期進入，而不是在 CEX 階段後期。
如何在幣種登上交易所前找到百倍幣：逐步指南
如果您想有現實的機會在早期抓住百倍幣，您需要一個結構化、可重複的流程，本逐步指南將向您展示如何在代幣登上主流交易所之前，精確地過濾敘事、鏈、市值和鏈上信號。
步驟 1：了解利基市場、敘事和鏈輪動
資金不會平均流向所有事物。當一個利基市場升溫時，投資者最容易理解的敘事通常漲幅最大。
利基市場和敘事有何區別？
• 利基市場是一個廣泛的類別，如 DeFi、RWA、GameFi、AI 或迷因幣。
• 敘事是該利基市場內的一個特定故事，例如：
• RWA 內的代幣化房地產
• DeFi 內的去中心化儲蓄帳戶
• AI 或 DeFi 內的 AI 交易代理 (DeFAI)
• 迷因幣內的貓主題迷因幣或政治迷因幣 (PolitiFi)
一個簡單的測試：「我的非加密朋友能用一句話理解這個嗎？」
如果能，這個敘事就有機會。如果您需要 30 分鐘的白板會議來解釋，那它可能對大規模投機來說太複雜了。
追蹤當前熱門事物的邏輯「續集」
敘事傾向於以邏輯續集的方式發展：
• 穩定幣獲得監管明確性，DeFi 活動增加，與穩定幣交易的 RWA 開始上漲。
• 以太坊 DeFi 升溫，資金隨後輪動到更快的鏈，那裡的類似產品感覺「更便宜」，如 Solana、Base、Layer-2s。
• 狗主題迷因幣主導一個週期，貓或食物迷因成為下一個「新鮮」主題。
• AI 基礎設施首先上漲，然後 AI 代理和 AI+DeFi (DeFAI) 成為下一波。
您的任務：看看什麼已經很熱門，然後思考下一個簡單且可投資的自然步驟。
步驟 2：從正確的鏈和發射平台開始
如果您正在尋找早期的百倍幣候選者，並非所有區塊鏈都一樣。您需要的是：
• 快速且便宜，以便微市值幣和迷因幣可以活躍交易。
• 易於訪問，具有友好的錢包和低摩擦。
• 已經充滿用戶和資金。
截至 2025 年，這通常意味著：
• Solana – 高吞吐量、亞秒級最終性，費用通常約為幾美分的一小部分。
• Base – Coinbase 的以太坊 L2，專為低費用、高吞吐量的 DeFi 和散戶流動而建。
• Sui / Aptos – 較新的高性能鏈，吸引 GameFi、DeFi 和 RWA 實驗。
• TON – 與 Telegram 錢包生態系統 (TON Space) 深度整合，提供近乎即時的數億用戶訪問。
在這些鏈上，許多百倍迷因幣和小市值幣是通過發射平台和 DEX 上市誕生的，而不是立即在大型交易所上市。
尋找地點的例子：
• Solana 上的迷因幣發射平台和聚合器，如pump.fun、Moonshot 以及由 Axiom 等工具追蹤的新應用程序，Axiom 是一個聚合來自多個迷因幣發射平台發行的終端，並允許您通過「脈衝」頁面過濾它們。
• 針對 GameFi、RWA 和 DeFi 代幣的鏈專屬發射平台。
從這裡開始，而不是從 CEX 上的「前 100 名」列表開始。
步驟 3：使用市值和 FDV 過濾現實的百倍上漲潛力
市值是大多數人犯錯的地方。
• 市值 = 價格 × 流通供應量
• FDV (完全稀釋估值) = 價格 × 總供應量
為了現實地實現百倍收益：
• 當前市值通常需要低於 1 億美元，理想情況下在 500 萬至 3000 萬美元範圍內。如果它已經達到 8 億美元，百倍漲幅將意味著 800 億美元的市值，這比許多藍籌加密貨幣還要大，在這個週期極不可能。
• FDV 相對於當前市值不應荒謬。2000 萬美元市值而 FDV 達到 50 億美元意味著巨大的未解鎖供應量，並且隨著代幣歸屬，可能會有巨大的賣壓。
使用市值和 FDV 尋找下一個百倍山寨幣機會時應遵循的基本規則：
• 優先選擇熱門利基市場中的低至中市值幣。
• 避免未來幾個月內解鎖會使供應量翻倍或三倍的代幣。
• 檢查內部人士、團隊和風險投資公司是否持有大量代幣且歸屬期短。
這個單一過濾器將消除大多數不可能的百倍夢想。
步驟 4：研究代幣設計和鏈上數據，而不僅僅是網站
一旦項目通過敘事 + 鏈 + 市值過濾器，就深入研究機制和鏈上現實。
代幣設計：真實需求從何而來？
提出以下問題：
• 除了投機之外，為什麼還會有人需要這個代幣？
• 是否存在真正的消耗機制，如銷毀、費用、質押要求、抵押品，可以創造持續需求？
• 代幣是否從協議收入中獲取價值，或者它僅僅是迷因幣或治理代幣？
對於純粹的迷因幣，投機需求和社群是主要驅動因素。對於實用型代幣，您至少需要一個清晰、重複的用例。
鏈上數據：誰在實際購買？
使用鏈上工具和儀表板來回答：
• 持有者數量和隨時間的增長。
• 持有者分佈 – 是否有少數錢包持有 60-70% 的供應量？
• 流動性深度 – 您可以在沒有巨大滑點的情況下買入/賣出多少數量？
• 交易量趨勢 – 交易量是有機增長還是飆升一天後消亡？
Spectre AI 等平台在此方面有所幫助。它是一個鏈上 AI 搜尋引擎，聚合代幣數據、技術指標和社群情緒，包括 TradingView 風格圖表、Bitquery 驅動的鏈上數據流以及 AI 生成的超買或超賣狀況摘要。
結合以下工具：
• DexScreener、Birdeye 或 GeckoTerminal 監控 DEX 交易對和流動性。
• Solscan、Basescan、Tonviewer 等鏈瀏覽器檢查持有者和合約代碼。
這就是您將炒作與真正的早期採用區分開來的方法。
步驟 5：閱讀社群層面，避免被收割
百倍幣誕生於社群動態，而不僅僅是白皮書。監控社群情緒的重要渠道包括：
• X (Twitter) – 敘事發現、創始人溝通和早期「alpha」的主要來源。
• Telegram / Discord – 真實社群聚集、協調和推廣的地方。
• Spaces / 播客 / YouTube – 長篇對話，創始人和關鍵生態系統參與者洩露的信息比他們意識到的要多。
在評估一個新代幣是否具有真實動能時，尋找持續、人為的參與，而不是一堆空投機器人，並檢查該鏈生態系統中有影響力的帳戶是否正在關注或提及該項目。優先選擇積極發布更新的團隊，而不是僅僅依賴加密推特的炒作，並注意該項目是否出現在生態系統報告、黑客松回顧或基礎設施提供商的帖子中，這些都是合法吸引力的強烈跡象。Spectre AI 和 Santiment 等社群情緒追蹤工具和 X 熱門動態，以及 Axiom 等迷因幣終端用於實時發射平台活動和熱門代幣，可以幫助您更快地發現這些信號。
專業提示：查看錢包、DEX、基礎設施團隊等關鍵生態系統建設者提及或關注了哪些小市值幣。這些聯繫往往預示著大動作。
步驟 6：了解價格週期和時機：新幣與「沉睡」幣
迷因幣和微市值幣通常遵循相似的模式：
1. 發行和超漲 – 圖表垂直上漲，內部人士和加密推特湧入。
2. 殘酷拋售 – 內部人士拋售，早期買家獲利了結。
3. 死貓跳 – 幾次充滿希望的飆升。
4. 橫盤 – 價格在非常低的市值下橫盤交易。
5. 要麼消亡（無活動），要麼在敘事回歸時甦醒。
您可以玩新幣和舊幣：
• 新發行 – 如果您非常早地進入並快速賣出，則具有最佳的不對稱上漲潛力，但風險極高且跑路常見。
• 沉睡的舊幣 – 有時甚至有更好的不對稱性。如果一個擁有活躍社群的舊貓主題迷因幣以 100 萬美元市值交易，其之前的高點意味著 50-100 倍，那麼復活的敘事可以將其送回那裡。
檢查：
• 社群活動是否仍然活躍？
• 開發者或社群是否正在悄悄建設，還是所有人都走了？
• 敘事是否符合新興的宏觀趨勢，例如 AI 代理、RWA、貓迷因？
有時「下一個百倍幣」是復活的 2024 年幣，符合 2025 年的敘事。
步驟 7：考慮迷因幣的新監管現實
2025 年初，美國證券交易委員會 (SEC) 工作人員發布指導意見，暗示大多數迷因幣不是證券，將它們更多地比作投機性收藏品，而不是傳統投資合約。這有兩個重大影響：
• 發射平台和開發者更願意大規模發行迷因幣。
• 下一個迷因幣季節可能更大，有更多幣種爭奪關注。
對您來說，這意味著：
• 更多噪音。
• 更需要過濾器和風險管理。
• 更強調敘事、鏈選擇和真實流動性，而不是盲目賭博。
幫助您早期發現百倍幣的頂級工具是什麼？
這是一個您可以混合搭配的精簡工具包：
1. BingX ChainSpot – 一站式發現和分析中心，可發現新發行代幣、早期合約部署、熱門鏈和跨多個網絡的新興生態系統。ChainSpot 幫助您在代幣登上大型中心化交易所之前識別敘事輪動和早期吸引力，使其成為在僅限 DEX 階段發現高潛力微市值幣的理想選擇。
2. Spectre AI – 一個強大的鏈上 AI 搜尋引擎，結合 Bitquery 數據、TradingView 技術指標、社群情緒和 AI 驅動的洞察，幫助您評估代幣是否被低估、超買或顯示動能拐點。
3. Axiom – 一個基於Solana 的迷因幣交易終端，聚合來自多個發射平台的發行。其 Pulse 儀表板允許您按發射平台、流動性或炒作程度過濾新代幣，使其成為早期迷因幣發現的理想選擇。
4. DexScreener、Birdeye、GeckoTerminal 等鏈上掃描器 – 對於追蹤新池創建、早期流動性深度、價格行為和巨鯨活動至關重要。
6. Solscan、Basescan、Tonviewer 等區塊鏈瀏覽器 – 用於檢查持有者、合約安全性、流動性鎖定和巨鯨集中度。
7. Grok、ChatGPT 等 AI 助手 – 有助於敘事映射和想法生成；始終使用鏈上數據驗證輸出。
使用這些工具建立一個可重複的研究循環，而不是盲目追隨信號。
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如何使用 BingX ChainSpot 發現潛在的百倍山寨幣
BingX ChainSpot 旨在幫助您在代幣登上主流交易所之前發現早期代幣、熱門生態系統和新興敘事。它聚合了跨多個網絡的實時鏈上數據，顯示新合約部署、流動性上升、異常交易量飆升和敘事動能，所有這些信號通常在代幣經歷首次重大突破之前出現。由於 ChainSpot 追蹤鏈級流動和板塊輪動，它讓您更清晰地了解早期資金流向何處以及哪些項目在僅限 DEX 階段仍獲得關注。
儘管沒有工具可以保證百倍收益，但 ChainSpot 幫助您識別經常預示強勁上漲的模式，例如早期流動性形成、錢包快速增長或社群關注度突然增加。將這些洞察作為更廣泛研究流程的一部分，包括鏈上驗證、社群分析和嚴格的風險管理。早期發現總是伴隨著更高的波動性和更高的下行風險。
如何使用 BingX ChainSpot 尋找早期機會：逐步指南
BingX ChainSpot 為您提供了一種結構化的方式來研究早期 Solana 代幣、追蹤敘事動能，並直接從您的 BingX 帳戶交易熱門鏈上資產，無需 DEX 或外部錢包。它簡化了發現和執行，同時仍讓您接觸到可能實現不對稱回報的早期機會。
步驟 1：開始您對潛在百倍幣的研究
首先使用 ChainSpot 的發現動態識別早期敘事、微市值幣和新興趨勢。這讓您在新的 Solana 代幣登上主流交易所之前接觸到它們，而早期價格擴張通常發生在此階段。使用 ChainSpot 觀察生態系統流動、上升類別和關注熱點，以縮小高潛力候選者的範圍。
步驟 2：打開 BingX ChainSpot
從您的 BingX 應用程序或網頁儀表板訪問 ChainSpot。這將帶您進入一個精選中心，其中包含早期 Solana 代幣、實時分析、熱門項目以及由 BingX 基礎設施支持的簡化鏈上交易。
步驟 3：檢查 Solana 生態系統內的熱門敘事
由於 ChainSpot 目前僅支持 Solana，請使用它來追蹤哪些板塊、迷因幣、AI 代理、RWA、流動性質押、遊戲或治理工具顯示出強勁動能。尋找交易量增加、新部署或用戶關注度快速上升的板塊，因為這些板塊通常會產生超額的早期贏家。
步驟 4：掃描新發行或新興代幣
使用「新代幣」和「熱門」板塊，按流動性、持有者增長、交易量或敘事標籤過濾新發行。優先選擇獲得有機關注的代幣，而不是那些純粹由炒作或短期拉盤驅動的代幣。
步驟 5：審查關鍵鏈上指標
評估流動性深度、早期交易量、錢包分佈、合約透明度以及合約是否經過驗證。具有可持續流動性、健康的持有者分佈和乾淨的合約元數據的代幣通常具有更高的長期生存概率。
步驟 6：交易前交叉驗證更廣泛的信號
使用外部信號驗證 ChainSpot 的洞察：DEX 圖表、社群活動、社群情緒和 Solana 上的敘事強度。這有助於區分真正的早期吸引力與臨時資金流入或操縱活動。
步驟 7：使用您的 BingX 餘額直接在 ChainSpot 上交易
一旦代幣符合您的標準，您可以使用 BingX 現貨帳戶中的USDT即時購買。
• 無需錢包、橋接或 DEX 切換。
• 目前僅支持市價訂單。
• 購買的資產會自動轉移到您的現貨帳戶。
• 賣單遵循相同的簡單流程。
步驟 8：應用適當的風險控制
即使是強勁的早期信號也伴隨著顯著波動性。小額開始，設定明確的進出場計劃，並監控 ChainSpot 的流動性或敘事強度變化。早期 Solana 代幣可以快速波動，無論漲跌，因此請相應地管理風險。
BingX 如何融入：當您的幣最終上市時該怎麼辦
本指南側重於在主流交易所上市之前尋找幣種，但如果您的論點正確，最具信心的項目最終會進入 BingX 等更大的平台，那裡的流動性、工具和基礎設施讓您對頭寸有更多控制。
一旦您持有的代幣在 BingX 上市，您可以：
1. 在 BingX 現貨市場上獲利了結，進入更深的流動性，而不是拋售到流動性不足的 DEX 池中，導致巨大滑點。
2. 使用BingX 期貨來：
• 對沖您的早期收益，例如在仍持有現貨的情況下做空代幣。
• 以明確的保證金、止損和止盈水平表達方向性觀點。
4. 更有效地監控多交易所價格發現，因為 BingX 通常成為早期流動性的參考場所之一。
如果您的目標是在其他人之前找到下一個百倍幣，BingX ChainSpot 就會特別有用。它將新發行代幣、鏈趨勢和早期區塊鏈活動聚合到一個儀表板中，使其更容易追蹤新興生態系統、識別新合約部署和發現敘事動能，然後幣種才會在中心化交易所上市。
對於不喜歡 DEX 或發射平台的用戶，當項目最終成熟到足以上市時，BingX 也充當了乾淨的入場點。這個階段通常發生在爆炸性的早期增長之後，但對於希望獲得結構化風險工具、透明度和流動性的趨勢交易者和動量投資者來說，它仍然很有價值。
尋找百倍幣的主要風險是什麼？
您必須將此視為高風險投機，而不是投資。尋找下一個百倍山寨幣伴隨著重大風險，包括：
1. 跑路和漏洞利用 – 開發者可以通過隱藏功能抽走流動性或鑄造更多代幣。
2. 流動性不足 – 您可能會在屏幕上「紙面百倍」，但無法大量賣出。
3. 敘事輪動 – 趨勢一夜之間消亡；新的元數據，例如另一條鏈或利基市場，可能會抽走流動性。
4. 心理學 – 貪婪和恐懼會誘使您持有過久或過早止盈。
5. 監管和交易對手風險 – 特別是在 DeFi、發射平台和離岸 DEX 生態系統中。
最終想法：您真的能在人群之前發現百倍幣嗎？
在百倍幣廣為人知之前發現它是有可能的，但絕不保證。您能做的最好的事情是通過關注早期贏家頻繁出現的鏈、追隨在市場已經獎勵的基礎上邏輯構建的敘事，以及對市值、FDV、代幣設計、流動性和鏈上活動應用嚴格的過濾器來提高您的機率。關注社群信號、生態系統參與以及早期開發者或社群吸引力，也可以幫助您在項目出現在主流交易所之前識別其獲得的動能。
即使有完善的流程，這仍然是一種高風險策略。大多數早期代幣不會成為長期贏家，這就是為什麼紀律性的頭寸規模、多元化和預定義的退出計劃至關重要。使用本指南中的框架來保持結構化並避免情緒化決策，但始終進行自己的研究並為可能發生的損失做好準備。真正的優勢不是預測，而是在更廣泛的市場追逐炒作時保持一致性、耐心和風險意識。