Іран стверджує, що Ормузька протока закрита, однак президент США Дональд Трамп заявив, що щодня звідти все одно виходить 900万桶 нафти. Міністр енергетики США Кріс Райт у вівторок написав у X, що семиденне середнє експорту через протоку становить майже 900万桶/день. Axios у неділю з посиланням на американських посадовців повідомив, що щоночі приблизно 800万桶 вивозять південним маршрутом за сприяння США, а трубопроводи додають близько 400万桶/день, тож загалом виходить приблизно 1500万桶/день — нижче за 2000万桶/день до конфлікту.

Мінфін США у четвер проведе щомісячний аукціон з розміщення $25 billion 30year держоблігацій, а на ринку when-issued очікувана дохідність становить близько 5.23% — це може стати найвищою вартістю запозичень з 2001 року. Дохідності довгострокових Treasuries цього року піднялися вище 5% на тлі побоювань, що зростання цін на енергоносії підштовхне інфляцію і змусить ФРС довше утримувати ставки високими. Трейдери знизили оцінку ймовірності підвищення ставки ФРС у вересні приблизно до 35% з близько 50% раніше цього тижня. Витрати на обслуговування державного боргу у поточному фінансовому році зросли до $1.17 trillion, що на 15% більше, ніж роком раніше.

Anthropic планує провести IPO в жовтні з прогнозованою оцінкою $2 трлн, що може стати найбільшим розміщенням акцій в історії та перевищити SpaceX. Інвестори очікують, що річний показник виручки в перерахунку на поточні темпи до кінця року становитиме $100–$120 млрд. Також повідомляється, що компанія веде переговори про купівлю стартапу Decart, який розробляє «світову модель», за $6 млрд. Трейдери ф’ючерсів на ставку ФРС очікують збереження ставки на рівні 3.5% у вересні, на тлі чого S&P 500 додав 0.26%, а Nikkei 225 зріс на 1.16%.

Іран заявив, що Ормузька протока залишатиметься закритою, що посилило побоювання щодо перебоїв із постачанням, а Brent відскочила вище $88 за барель. Американські акції розгубили ранній приріст: S&P 500 знизився на 0.3%, а Nasdaq 100 — на 0.4%. Зростання нафти підштовхнуло інфляційні очікування, і ринок знову оцінює ймовірність підвищення ставки ФРС майже у 50%. Економісти очікують, що CPI США у липні додасть 0.1% м/м після падіння на 0.4% місяцем раніше, тоді як індекс планів найму в малому бізнесі піднявся до максимуму з жовтня 2022 року.

Після зміни Дональдом Трампом позиції щодо Ірану та на тлі очікувань відновлення руху через Ормузьку протоку глобальний апетит до ризику помітно зріс: індекс Kospi у Південній Кореї за день підскочив на 18%, а ф’ючерси на Dow, S&P 500 і Nasdaq також суттєво додали. На цьому тлі Brent подешевшав на 4.6% — до $83.90 за барель, що відображає послаблення ризиків для постачання. Опублікований у п’ятницю звіт США щодо зайнятості поза сільським господарством може вплинути на інфляційні очікування.

Філадельфійський індекс напівпровідників (SOX) у липні обвалився на 21%, показавши найгірший місячний результат із жовтня 2008 року. Усі 22 торгові сесії місяця супроводжувалися внутрішньоденними коливаннями щонайменше на 2% — уперше з 2020 року. Станом на кінець липня індекс був на 23% нижче історичного максимуму від 22 червня, і всі 30 його компонентів за цей період подешевшали, причому понад половина — більш ніж на 25%. За місяць ринкова капіталізація секторного кошика скоротилася на $2.2 trillion.

Cracker Barrel повідомила про відставку генеральної директорки та призначення на цю посаду колишнього CEO Bloomin’ Brands, після чого акції компанії протягом дня впали на 6%. За п’ять років на чолі Bloomin’ Brands (2019–2024) папери компанії знизилися на 15%, суттєво відставши від S&P 500 і конкурентів. В останньому звітному періоді продажі в порівнюваних ресторанах скоротилися приблизно на 2.5% р/р, а структура клієнтів залишається «старшою» (43% — 55+ років; 23% — молодші за 34), що підживлює занепокоєння щодо довгострокового зростання.

Meta оприлюднила результати за II квартал 2024 року: чистий прибуток становив $15.85 млрд, що на 14% менше рік до року, тоді як виручка зросла на 28% — до $60.8 млрд. Водночас операційний грошовий потік компанії знизився на 91% у порівнянні з минулим роком. Meta також підвищила прогноз сукупних витрат на 2026 рік до діапазону $1650 млрд–$1690 млрд. Компанія назвала ці показники важливим фактором для оцінки ризиків ефективності капіталу в межах її AI-стратегії, що створює відчутний фундаментальний тиск на акції Meta.

Ескалація війни з Іраном посилила занепокоєння щодо безпеки постачання природного газу до Європи напередодні зими. Європейські спотові ціни на газ за тиждень підскочили майже на 26%, тоді як запаси в сховищах лише трохи перевищують 50% — це значно нижче за історичну норму кінця липня. Навіть за «найкращого сценарію» до листопада заповнення може сягнути лише 75%, що помітно нижче за політичну ціль у 90%. Найбільш уразливими до дефіциту вважаються країни північно-західної Європи, зокрема Німеччина та Нідерланди.