ภายในเดือนธันวาคม 2025 ราคาทองคำสปอตได้พุ่งสูงกว่า 4,500 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ผลักดันให้มูลค่าตลาดรวมโดยประมาณของทองคำเหนือพื้นดินสูงกว่า 30 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ความสำเร็จครั้งสำคัญนี้ทำให้ทองคำมีมูลค่าตลาดนำหน้าบริษัทต่างๆ เช่น Apple (ประมาณ 4.0 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐฯ) และ Microsoft (ประมาณ 4.1 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐฯ) และใกล้เคียงกับ Nvidia (ประมาณ 4.4 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐฯ) ซึ่งตอกย้ำสถานะของทองคำในฐานะหนึ่งในสินทรัพย์ที่มีมูลค่ามากที่สุดในโลก การพุ่งขึ้นนี้ได้รับแรงหนุนจากความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์ที่ยังคงมีอยู่ การเข้าซื้อของธนาคารกลางอย่างต่อเนื่อง และความคาดหวังของนโยบายการเงินโลกที่ผ่อนคลายลง
ที่มา: Gold Price
ความแข็งแกร่งของราคาทองคำยังขยายไปสู่พื้นที่สินทรัพย์ดิจิทัลด้วย จากข้อมูลของ CoinGecko ตลาดทองคำโทเค็นได้เติบโตขึ้นเป็นมูลค่าตลาดรวมประมาณ 4.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ โดยกิจกรรมการซื้อขายยังคงสูงขึ้นเนื่องจากนักลงทุนแสวงหาความมั่นคงควบคู่ไปกับสภาพคล่องบนบล็อกเชนตลอด 24 ชั่วโมงทุกวัน การแสดงทองคำบนบล็อกเชนถูกมองว่าเป็นสะพานเชื่อมระหว่างการรักษามูลค่าแบบดั้งเดิมกับการเข้าถึงแบบคริปโตเนทีฟมากขึ้นเรื่อยๆ
ในบทความนี้ เราจะสำรวจ 10 โทเค็นคริปโตที่หนุนด้วยทองคำที่ดีที่สุดที่น่าจับตามองในปี 2026 โดยพิจารณาว่าแต่ละโครงการเชื่อมโยงทุนสำรองทองคำจริงกับโครงสร้างพื้นฐานการเงินแบบกระจายศูนย์อย่างไร และอะไรคือสิ่งที่ทำให้พวกมันแตกต่างในตลาดทองคำโทเค็นที่มีการแข่งขันสูงขึ้นเรื่อยๆ
อ่านเพิ่มเติม: โทเค็นคริปโตที่หนุนด้วยทองคำคืออะไร? ตลาด 3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ พุ่งสูงขึ้นเมื่อราคาทองคำจริงทำสถิติสูงสุด
โทเค็นคริปโตที่หนุนด้วยทองคำคืออะไร และทองคำโทเค็นทำงานอย่างไร?
ที่มา: ราคา XAUT ของ BingX
โทเค็นคริปโตที่หนุนด้วยทองคำเป็นสินทรัพย์ดิจิทัลที่แสดงถึงการเป็นเจ้าของทองคำจริงที่ตรวจสอบได้ ซึ่งเก็บไว้ในห้องนิรภัยที่ปลอดภัยและได้รับการตรวจสอบ โทเค็นแต่ละรายการมักจะตรึงมูลค่า 1:1 กับน้ำหนักทองคำที่เฉพาะเจาะจง โดยส่วนใหญ่คือหนึ่งทรอยออนซ์ ซึ่งเป็นมาตรฐานที่ใช้โดย Tether Gold (XAUT) และ PAX Gold (PAXG ซึ่งหมายความว่าผู้ถือสามารถซื้อขายโทเค็นในตลาดแลกเปลี่ยนหรือไถ่ถอนเป็นโลหะจริงได้ ขึ้นอยู่กับเงื่อนไขของผู้ออก
วิธีการทำงานของโทเค็นทองคำโทเค็น
1. การได้มาซึ่งทองคำจริง: ผู้ออกซื้อแท่งทองคำที่ได้รับการรับรองจาก LBMA และจัดเก็บไว้ในห้องนิรภัยที่ได้รับการควบคุม เช่น Brink's, Malca-Amit หรือสถานที่ในสวิตเซอร์แลนด์ ณ เดือนกันยายน 2025 Tether ยืนยันว่ามีทองคำ 375,572 ออนซ์ หรือประมาณ 11.6 ตัน หนุน XAUT ซึ่งเก็บไว้ในสวิตเซอร์แลนด์
2. การสร้างโทเค็นบนบล็อกเชน: ทองคำที่เก็บไว้ในห้องนิรภัยแต่ละหน่วยจะถูกแปลงเป็นโทเค็นผ่านสัญญาอัจฉริยะ โดยส่วนใหญ่บน Ethereum (ERC-20) หรือ Tron (TRC-20) ซึ่งสร้างบันทึกบนบล็อกเชนที่โปร่งใส
3. การตรวจสอบทุนสำรอง 1:1: โทเค็นที่หมุนเวียนจะต้องตรงกับปริมาณทองคำจริงที่เก็บไว้ในความดูแล ผู้ออกชั้นนำจะเผยแพร่รายงานการตรวจสอบและรับรอง ซึ่งช่วยให้สาธารณชนสามารถตรวจสอบทุนสำรองได้ตลอดเวลา
4. การไถ่ถอนและการเผา: โทเค็นสามารถไถ่ถอนเป็นทองคำจริงได้ โดยมักจะมีหน่วยการไถ่ถอนขั้นต่ำ เช่น 430 ออนซ์ หรือแปลงเป็นเงินสด โทเค็นที่ไถ่ถอนแล้วจะถูกเผาเพื่อรักษามูลค่าการตรึง
โครงสร้างนี้ผสมผสานบทบาทของทองคำในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยเข้ากับข้อดีของคริปโต ซึ่งรวมถึงการเป็นเจ้าของแบบเศษส่วน สภาพคล่องทั่วโลกตลอด 24 ชั่วโมงทุกวัน และการโอนต้นทุนต่ำ นอกจากนี้ยังเพิ่มการเข้าถึง: นักลงทุนในตลาดเกิดใหม่ที่ไม่สามารถเปิดบัญชีโลหะหรือซื้อ ETF ได้สามารถถือทองคำโทเค็นในกระเป๋าเงินคริปโตทั่วไปได้
อ่านเพิ่มเติม: โทเค็นคริปโตที่หนุนด้วยทองคำคืออะไร? ตลาด 3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ พุ่งสูงขึ้นเมื่อราคาทองคำจริงทำสถิติสูงสุด
ทำไมราคาทองคำจึงพุ่งสูงเป็นประวัติการณ์ในปี 2025?
ภายในเดือนธันวาคม 2025 ราคาทองคำสปอตได้พุ่งสูงกว่า 4,500 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ซึ่งเป็นการปิดฉากหนึ่งในผลงานประจำปีที่แข็งแกร่งที่สุดในรอบหลายทศวรรษ และผลักดันให้มูลค่าตลาดรวมโดยประมาณของทองคำเหนือพื้นดินสูงกว่า 30 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ที่ระดับนั้น มูลค่าตลาดของทองคำแซงหน้ามูลค่ารวมของ Nvidia, Apple, Microsoft และ Alphabet ซึ่งเน้นย้ำถึงขนาดของการเคลื่อนไหว การพุ่งขึ้นนี้สะท้อนถึงการปรับราคาความเสี่ยงมหภาคอย่างต่อเนื่องมากกว่าการช็อกเพียงครั้งเดียว ซึ่งตอกย้ำบทบาทของทองคำในฐานะแหล่งเก็บมูลค่าระยะยาว
ในขณะที่ Bitcoin ก็ทำสถิติสูงสุดตลอดกาลที่ 126,195 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในระหว่างปี แต่ต่อมาก็ลดลงประมาณ 30% โดยซื้อขายกลับมาอยู่ในช่วง 80,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ปลายปี ความแตกต่างนี้เน้นย้ำถึงความน่าสนใจของทองคำในฐานะสินทรัพย์ป้องกันความเสี่ยงที่มีความผันผวนต่ำกว่าเมื่อเทียบกับสินทรัพย์ดิจิทัลที่มีเบต้าสูง
5 ปัจจัยหลักที่อยู่เบื้องหลังราคาทองคำที่พุ่งสูงขึ้นในปี 2025
1. การเปลี่ยนแปลงนโยบายของธนาคารกลางสหรัฐฯ และผลตอบแทนที่แท้จริงที่ลดลง: ธนาคารกลางสหรัฐฯ เริ่มลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน 2025 โดยลดช่วงเป้าหมายเหลือ 3.75–4.00% ตามด้วยการลดในเดือนตุลาคมและธันวาคมเหลือ 3.50–3.75% ในขณะที่ตลาดคาดการณ์การผ่อนคลายเพิ่มเติมในปี 2026 ผลตอบแทนที่แท้จริงของพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ เคลื่อนเข้าใกล้ศูนย์ ซึ่งลดต้นทุนค่าเสียโอกาสในการถือครองทองคำและสนับสนุนราคาที่สูงขึ้น
2. การสะสมทองคำของธนาคารกลางที่ระดับสูงสุดเชิงโครงสร้าง: รายงานแนวโน้มความต้องการทองคำไตรมาส 3 ปี 2025 ของสภาทองคำโลก (World Gold Council) แสดงให้เห็นว่าธนาคารกลางซื้อทองคำ 220 เมตริกตันในไตรมาส 3 ทำให้การซื้อสะสมตั้งแต่ต้นปีอยู่ที่ 634 เมตริกตัน นำโดยจีน รัสเซีย และประเทศในตะวันออกกลาง ความต้องการที่ไม่คำนึงถึงราคาเหล่านี้สะท้อนถึงการกระจายทุนสำรองระยะยาวและให้การสนับสนุนราคาทองคำอย่างต่อเนื่อง
3. ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์และการคลังที่ยังคงมีอยู่: ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์และความไม่แน่นอนทางการค้ายังคงสูงตลอดปี 2025 ในสหรัฐอเมริกา การปิดหน่วยงานรัฐบาลตั้งแต่วันที่ 1 ตุลาคมถึง 12 พฤศจิกายน 2025 ทำให้ข้อมูลเศรษฐกิจหยุดชะงักและฟื้นความกังวลเกี่ยวกับเสถียรภาพทางการคลัง ซึ่งยังคงความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยอย่างทองคำในช่วงปลายปี
4. ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ อ่อนค่าและการกระจายทุนสำรองทั่วโลก: ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ อ่อนค่าลงตลอดปี 2025 เนื่องจากส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยแคบลงหลังจากการลดอัตราดอกเบี้ยของเฟด สิ่งนี้เพิ่มความน่าสนใจของทองคำสำหรับนักลงทุนที่ไม่ใช่สหรัฐฯ และตอกย้ำบทบาทของทองคำในฐานะสินทรัพย์สำรองที่เป็นกลางในขณะที่ธนาคารกลางยังคงลดการถือครองดอลลาร์
5. กระแสการลงทุนและพลวัตการวางตำแหน่งสิ้นปี: กองทุน ETF ที่หนุนด้วยทองคำมีการไหลเข้าอย่างแข็งแกร่งในไตรมาส 1 และไตรมาส 3 ปี 2025 รวมถึง 226.5 เมตริกตันที่เพิ่มเข้ามาในไตรมาส 1 ซึ่งเป็นการไหลเข้าประจำไตรมาสที่ใหญ่ที่สุดนับตั้งแต่ปี 2022 การถือครองยังคงเพิ่มขึ้นจนถึงเดือนพฤศจิกายนและธันวาคม โดยได้รับการสนับสนุนจากการปรับสมดุลสิ้นปีและสภาพคล่องที่เบาบาง ซึ่งช่วยให้ทองคำทะลุระดับ 4,400 ดอลลาร์สหรัฐฯ ได้อย่างเด็ดขาด
เมื่อมองไปข้างหน้า นักวิเคราะห์คาดว่าทองคำจะยังคงได้รับการสนับสนุนในปี 2026 หากการผ่อนคลายทางการเงินยังคงดำเนินต่อไปและความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ยังคงมีอยู่ ซึ่งบ่งชี้ว่าการพุ่งขึ้นในปี 2025 ได้รับแรงหนุนจากความต้องการเชิงโครงสร้างมากกว่าการเก็งกำไรระยะสั้น
10 โทเค็นคริปโตที่หนุนด้วยทองคำที่ดีที่สุดที่น่าจับตามองในปี 2026
มูลค่าตลาดรวมของสกุลเงินดิจิทัลที่หนุนด้วยทองคำเติบโตอย่างรวดเร็วในปี 2025 โดยเพิ่มขึ้นจากประมาณ 3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ในเดือนตุลาคมเป็นกว่า 4.5 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ภายในเดือนธันวาคม เนื่องจากราคาทองคำสปอตทะลุ 4,500 ดอลลาร์สหรัฐฯ ต่อออนซ์ ในขณะที่นักลงทุนแสวงหาความมั่นคงและสินทรัพย์บนบล็อกเชนที่ตรวจสอบได้ ทองคำโทเค็นกำลังกลายเป็นส่วนสำคัญของการนำสินทรัพย์ในโลกจริงมาใช้
| โทเค็น | มูลค่าตลาด (ธ.ค. 2025) | ข้อมูล |
| Tether Gold (XAUT) | $2.34 พันล้าน | สินทรัพย์ทองคำโทเค็นที่ใหญ่ที่สุดและมีสภาพคล่องมากที่สุด |
| PAX Gold (PAXG) | $1.62 พันล้าน | การเป็นเจ้าของทองคำที่ได้รับการควบคุมสำหรับยุคดิจิทัล |
| Kinesis Gold (KAU) | $347 ล้าน | ทองคำที่ให้ผลตอบแทนสำหรับผู้ถือที่กระตือรือร้น |
| Matrixdock Gold (XAUM) | $69.3 ล้าน | ทุนสำรองที่ได้รับการตรวจสอบระดับสถาบัน |
| VeraOne (VRO) | $47.9 ล้าน | โทเค็นทองคำที่ได้รับการควบคุมโดยเน้นยุโรป |
| Tether Gold Tokens (XAUT0) | $44.5 ล้าน | ส่วนขยายสภาพคล่องสำหรับระบบนิเวศของ Tether |
| Comtech Gold (CGO) | $15.5 ล้าน | ทองคำที่สอดคล้องกับหลักชะรีอะห์จากดูไบ |
| Gold DAO (GOLDAO) | $8.83 ล้าน | ทุนสำรองทองคำโทเค็นที่บริหารโดยชุมชน |
| VNX Gold (VNXAU) | $4.18 ล้าน | โทเค็นทองคำที่สอดคล้องกับ MiCA สำหรับนักลงทุนยุโรป |
| Kinka (XNK) | $2.16 ล้าน | การลงทุนในทองคำที่เข้าถึงได้ในหน่วยเล็ก |
ด้านล่างนี้คือ 10 โทเค็นที่หนุนด้วยทองคำที่ใหญ่ที่สุดตามมูลค่าตลาด ณ สิ้นเดือนธันวาคม 2025 โดยอิงจากข้อมูลตลาดปัจจุบัน
1. Tether Gold (XAUT)
มูลค่าตลาดประมาณ $2.34 พันล้าน
Tether Gold (XAUT) เป็นโทเค็นคริปโตที่หนุนด้วยทองคำที่ใหญ่ที่สุดและมีสภาพคล่องมากที่สุดในโลก XAUT แต่ละรายการหนุนด้วยทองคำมาตรฐาน LBMA หนึ่งทรอยออนซ์แบบ 1:1 ซึ่งเก็บไว้ในห้องนิรภัยของสวิตเซอร์แลนด์ ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของทุนสำรองที่ได้รับการตรวจสอบของผู้ออก ด้วยราคาทองคำที่ทำสถิติใหม่ รวมถึงสถิติสูงสุดตลอดกาลที่สูงกว่า 4,391 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในวันที่ 17 ตุลาคม 2025 XAUT จึงเป็นสะพานเชื่อมที่ราบรื่นระหว่างทองคำแท่งแบบดั้งเดิมกับคริปโต ความโปร่งใสบนบล็อกเชน การรองรับหลายบล็อกเชน รวมถึงเวอร์ชัน omnichain XAUT0 และการเข้าถึงบนตลาดแลกเปลี่ยนหลัก ทำให้เป็นตัวเลือกมาตรฐานสำหรับนักลงทุนที่ต้องการลงทุนในทองคำโทเค็น
Tether Gold (XAUT) หนุนด้วยทองคำที่ได้รับการรับรองจาก LBMA มากกว่า 375,000 ทรอยออนซ์ ซึ่งเก็บไว้ในห้องนิรภัยของสวิตเซอร์แลนด์ โดยมีมูลค่าตลาดเกิน 2 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ในเดือนตุลาคม 2025 ทำให้เป็นสินทรัพย์ทองคำโทเค็นที่ใหญ่ที่สุดบนบล็อกเชน มีการซื้อขายในตลาดแลกเปลี่ยนหลักด้วยสภาพคล่องทั่วโลกตลอด 24 ชั่วโมงทุกวัน และแม้ว่าจะต้องพึ่งพาการดูแลแบบรวมศูนย์ แต่การตรวจสอบอย่างสม่ำเสมอและกรอบการกำกับดูแลที่จัดตั้งขึ้นทำให้ XAUT เป็นหนึ่งในโทเค็นทองคำสินทรัพย์ในโลกจริง (RWA) ที่น่าเชื่อถือที่สุดในตลาด
2. PAX Gold (PAXG)
มูลค่าตลาดประมาณ $1.62 พันล้าน
PAX Gold (PAXG) เป็นสินทรัพย์ดิจิทัลที่ได้รับการควบคุมอย่างสมบูรณ์ ซึ่งแสดงถึงการเป็นเจ้าของแท่งทองคำ London Good Delivery โดยตรงที่เก็บไว้ในห้องนิรภัยที่ปลอดภัย ออกโดย Paxos Trust Company ภายใต้การกำกับดูแลของ NYDFS โทเค็นแต่ละรายการสอดคล้องกับทองคำจริงหนึ่งทรอยออนซ์ และได้รับการสนับสนุนจากการตรวจสอบอิสระรายเดือน ผู้ถือสามารถไถ่ถอน PAXG เป็นทองคำแท่งจริงหรือเงินสดได้ ทำให้เป็นหนึ่งในโทเค็นที่หนุนด้วยทองคำที่มีความแข็งแกร่งทางกฎหมายและได้รับความไว้วางใจจากสถาบันมากที่สุดในตลาด
ด้วยมูลค่าตลาดประมาณ 1.31 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ในปลายเดือนตุลาคม 2025 PAXG เป็นสินทรัพย์ทองคำโทเค็นที่ใหญ่เป็นอันดับสอง ในเดือนตุลาคม 2025 ปริมาณการซื้อขายรวมของ PAXG และ XAUT ทะลุ 3.2 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ซึ่งสะท้อนถึงความต้องการที่เร่งตัวขึ้นสำหรับการลงทุนในทองคำบนบล็อกเชน แม้ว่าสภาพคล่องจะต่ำกว่า XAUT เล็กน้อย แต่ความชัดเจนด้านกฎระเบียบและการรับประกันการไถ่ถอนของ PAXG ทำให้เป็นที่น่าสนใจเป็นพิเศษสำหรับสถาบันที่เน้นการปฏิบัติตามกฎระเบียบ แม้ว่าขนาดการไถ่ถอนแท่งทองคำขั้นต่ำและข้อจำกัดทางภูมิศาสตร์อาจจำกัดความสะดวกสบายสำหรับผู้ใช้รายย่อยขนาดเล็ก
อ่านเพิ่มเติม: PAX Gold (PAXG) ที่หนุนด้วยทองคำคืออะไร และทำงานอย่างไร?
3. Kinesis Gold (KAU)
มูลค่าตลาดประมาณ $347 ล้าน
Kinesis Gold (KAU) เปลี่ยนทองคำจริงให้เป็นสกุลเงินดิจิทัลที่ให้ผลตอบแทน โทเค็นแต่ละรายการหนุนด้วยทองคำแท่งที่จัดสรรและตรวจสอบแล้วแบบ 1:1 ซึ่งเก็บไว้ในห้องนิรภัยทั่วโลก ในขณะที่ผู้ใช้ได้รับผลตอบแทนขนาดเล็กจากค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมภายในระบบการเงิน Kinesis โมเดลนี้ช่วยให้ผู้ถือได้รับประโยชน์ทั้งจากการแข็งค่าของราคาทองคำและรายได้แบบพาสซีฟ ทำให้ KAU เป็นหนึ่งในสินทรัพย์ทองคำโทเค็นไม่กี่รายการที่มีรางวัลในตัว ด้วยการนำไปใช้ที่เพิ่มขึ้นในตลาดเกิดใหม่และการจดทะเบียนในตลาดแลกเปลี่ยนที่กระตือรือร้น KAU จึงดึงดูดนักลงทุนที่แสวงหาความปลอดภัย สภาพคล่อง และผลตอบแทนในสินทรัพย์เดียว
4. Matrixdock Gold (XAUM)
มูลค่าตลาดประมาณ $69.3 ล้าน
Matrixdock Gold (XAUM) ให้บริการการแปลงเป็นโทเค็นระดับสถาบันพร้อมการพิสูจน์ทุนสำรองที่ได้รับการตรวจสอบอย่างอิสระ การดูแลที่โปร่งใส และข้อมูลอุปทานที่ตรวจสอบแล้ว XAUM ดำเนินการจากสิงคโปร์ โดยมุ่งเป้าไปที่เทรดเดอร์มืออาชีพ ผู้จัดการสินทรัพย์ และแพลตฟอร์มฟินเทคที่ต้องการลงทุนในทองคำบนบล็อกเชนที่ปฏิบัติตามกฎระเบียบโดยไม่มีความซับซ้อนในการจัดเก็บทางกายภาพ การเน้นย้ำถึงการปฏิบัติตามกฎระเบียบและการตรวจสอบสินทรัพย์แบบเรียลไทม์ทำให้ XAUM เป็นประตูที่น่าเชื่อถือสำหรับสถาบันที่เข้าสู่ตลาดทองคำ RWA แม้ว่าภาคส่วนโดยรวมจะเข้าใกล้ 4 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ ในมูลค่าตลาดก็ตาม
5. VeraOne (VRO)
มูลค่าตลาดประมาณ $47.9 ล้าน
VeraOne (VRO) เสนอเส้นทางที่ได้รับการควบคุมในยุโรปสำหรับการเป็นเจ้าของทองคำดิจิทัล ซึ่งหนุนด้วยทองคำแท่งที่ได้รับการตรวจสอบอย่างสมบูรณ์ซึ่งเก็บไว้ในห้องนิรภัยที่ปลอดภัยของฝรั่งเศส แตกต่างจากโทเค็นที่อิงตามออนซ์ VRO กำหนดราคาเป็นกรัม ทำให้ผู้ใช้รายย่อยมีจุดเริ่มต้นที่เข้าถึงได้ในตลาดทองคำด้วยการซื้อหน่วยเล็กๆ ผ่านการชำระบัญชีที่เชื่อมโยงกับยูโร การดูแลที่ได้รับอนุญาต และการรับรองทุนสำรองสาธารณะ VeraOne ดึงดูดนักลงทุนในสหภาพยุโรปที่ต้องการลงทุนในทองคำที่โปร่งใสและได้รับการควบคุมในภูมิภาคโดยไม่ต้องพึ่งพาผู้ออกนอกประเทศหรือตัวกลาง ETF
6. Tether Gold Pool (XAUT0)
มูลค่าตลาดประมาณ $44.5 ล้าน
Tether Gold Pool (XAUT0) ได้รับการออกแบบมาเพื่อเพิ่มสภาพคล่องและการค้นพบราคาในตลาดแบบรวมศูนย์และกระจายศูนย์ มีความเชื่อมโยงกับทุนสำรองในห้องนิรภัยของสวิตเซอร์แลนด์ที่หนุน XAUT แต่ได้รับการปรับให้เหมาะสมสำหรับการสร้างตลาดสำหรับสถาบัน การเก็งกำไรส่วนต่าง และการซื้อขายข้ามแพลตฟอร์ม ด้วยการแยกฟังก์ชันสภาพคล่องออกจากการออกหลัก XAUT0 ช่วยลดส่วนต่างราคา เพิ่มความลึกของสมุดคำสั่ง และสนับสนุนการซื้อขายทั่วโลกตลอด 24 ชั่วโมงทุกวันโดยไม่เพิ่มความซับซ้อนในการดูแล ในขณะที่ปริมาณทองคำโทเค็นเพิ่มขึ้นสูงกว่า 3.7 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ XAUT0 ได้กลายเป็นชั้นสภาพคล่องที่สำคัญในระบบนิเวศ RWA ของ Tether
7. Comtech Gold (CGO)
มูลค่าตลาดประมาณ $15.5 ล้าน
Comtech Gold (CGO) นำเสนอทองคำที่สอดคล้องกับหลักชะรีอะห์ ตรวจสอบย้อนกลับได้ และได้รับการรับรองจาก DMCC บนบล็อกเชน โทเค็นแต่ละรายการหนุนด้วยทองคำแท่งจริงหนึ่งกรัมที่เก็บไว้ในดูไบ พร้อมการตรวจสอบห่วงโซ่อุปทานอย่างสมบูรณ์ตั้งแต่โรงกษาปณ์จนถึงห้องนิรภัย CGO สร้างขึ้นบนเครือข่าย XDC ให้บริการการโอนต้นทุนต่ำ การชำระบัญชีที่รวดเร็ว และคุณสมบัติการปฏิบัติตามกฎระเบียบที่ปรับแต่งสำหรับนักลงทุนทั่วตะวันออกกลาง แอฟริกา และเอเชียใต้ โครงสร้างที่ได้รับการรับรองฮาลาลและกรอบการรับรองที่โปร่งใสทำให้เป็นตัวเลือกชั้นนำสำหรับการลงทุนในสินค้าโภคภัณฑ์ที่สอดคล้องกับความเชื่อภายใน Web3
8. Gold DAO (GOLDAO)
มูลค่าตลาดประมาณ $8.83 ล้าน
Gold DAO (GOLDAO) แปลงแท่งทองคำจริงให้เป็นสินทรัพย์บนบล็อกเชนและบริหารจัดการผ่านการลงคะแนนเสียง DAO และการจัดการคลัง ผู้ถือสามารถเสนอการตัดสินใจ ลงคะแนนเสียงในนโยบายทุนสำรอง และกำหนดการจัดสรรในอนาคต ซึ่งสร้างรูปแบบการเป็นเจ้าของทองคำร่วมกันแบบกระจายศูนย์ แม้จะเล็กกว่าผู้ออกที่ได้รับการควบคุม แต่ GOLDAO โดดเด่นด้วยการกำกับดูแลโดยชุมชนและความโปร่งใส โดยนำเสนอการทดลองใหม่ที่ผู้ถือโทเค็นจัดการทุนสำรองทองคำในโลกจริงโดยใช้กฎบนบล็อกเชนแทนการดูแลแบบรวมศูนย์
9. VNX Gold (VNXAU)
มูลค่าตลาดประมาณ $4.18 ล้าน
VNX Gold (VNXAU) เป็นโทเค็นทองคำดิจิทัลที่สอดคล้องกับ MiCA ซึ่งออกโดยลิกเตนสไตน์ หนุนด้วยทองคำแท่งที่เก็บไว้ในห้องนิรภัยของสวิตเซอร์แลนด์และได้รับการตรวจสอบผ่านการรับรองสาธารณะอย่างสม่ำเสมอ โครงสร้างกฎระเบียบของมันดึงดูดสถาบันในยุโรปที่ต้องการปฏิบัติตามกฎระเบียบหลักทรัพย์ของสหภาพยุโรปมากกว่ากรอบการทำงานนอกประเทศ ด้วยการรวมทุนสำรองที่ตรวจสอบแล้ว ช่องทางที่รองรับยูโร และตัวเลือกการไถ่ถอนที่โปร่งใส VNXAU จึงเป็นทางเลือกที่เล็กกว่าแต่ได้รับการควบคุมอย่างเข้มงวดสำหรับนักลงทุนที่ต้องการลงทุนในทองคำโทเค็นโดยไม่ต้องลงทุนกับผู้ดูแลในสหรัฐฯ หรือเอเชีย
10. Kinka (XNK)
มูลค่าตลาดประมาณ $2.16 ล้าน
Kinka (XNK) มีเป้าหมายที่จะทำให้ทองคำเข้าถึงได้ในระดับผู้ค้าปลีกโดยการแสดงหน่วยย่อยขนาดเล็กที่เชื่อมโยงกับทองคำแท่งที่ตรวจสอบแล้วซึ่งเก็บไว้ในห้องนิรภัยที่ปลอดภัย XNK สร้างขึ้นเพื่อความเรียบง่ายและการซื้อขั้นต่ำที่ต่ำ โดยมุ่งเน้นไปที่ผู้ใช้ทั่วไปที่ต้องการเข้าถึงการเป็นเจ้าของทองคำได้ง่ายโดยไม่ต้องจัดเก็บแบบดั้งเดิม การตั้งค่าบัญชี หรือข้อกำหนดแท่งทองคำขั้นต่ำ แม้จะมีสภาพคล่องน้อย แต่ความโปร่งใสและรูปแบบหน่วยย่อยขนาดเล็กทำให้เป็นสะพานเชื่อมที่เป็นมิตรกับผู้ค้าปลีกระหว่างการลงทุนในทองคำแท่งกับผู้ใช้คริปโตทั่วไป
โครงการทั้งสิบนี้รวมกันเป็นเกือบทั้งหมดของตลาดทองคำโทเค็น ซึ่งแสดงให้เห็นว่าเทคโนโลยีบล็อกเชนกำลังปรับเปลี่ยนการเข้าถึงหนึ่งในแหล่งเก็บมูลค่าที่เก่าแก่ที่สุดในโลกอย่างไร ตั้งแต่ข้อเสนอระดับสถาบันขนาดใหญ่ไปจนถึงนวัตกรรมที่เน้นผู้ค้าปลีก ทองคำดิจิทัลกำลังกลายเป็นส่วนสำคัญของเศรษฐกิจบนบล็อกเชน
ทองคำจริง vs. กองทุน ETF ทองคำ vs. เหรียญทองคำโทเค็น: ความแตกต่างคืออะไร?
ทองคำถูกมองว่าเป็นแหล่งเก็บมูลค่ามาโดยตลอด แต่นักลงทุนในปัจจุบันมีหลายวิธีในการลงทุนในทองคำ ทองคำจริงเสนอการเป็นเจ้าของที่จับต้องได้ กองทุน ETF ทองคำให้ความสะดวกสบายในตลาดดั้งเดิม และคริปโตที่หนุนด้วยทองคำนำเสนอความโปร่งใสของบล็อกเชนและสภาพคล่องตลอด 24 ชั่วโมงทุกวัน แต่ละวิธีเหมาะกับเป้าหมายการลงทุนและโปรไฟล์ความเสี่ยงที่แตกต่างกัน
| หมวดหมู่ | ทองคำจริง | กองทุน ETF ทองคำ | คริปโตที่หนุนด้วยทองคำ (ทองคำดิจิทัล) |
| การเป็นเจ้าของ | การครอบครองแท่งทองคำหรือเหรียญโดยตรง | หุ้นที่แสดงถึงการถือครองทองคำรวม | โทเค็นบนบล็อกเชนที่หนุนด้วยทองคำที่เก็บในห้องนิรภัย |
| การเข้าถึง | ต้องมีการจัดเก็บทางกายภาพและความปลอดภัย | จำกัดเฉพาะชั่วโมงการซื้อขายในตลาดหุ้น | การซื้อขายตลอด 24 ชั่วโมงทุกวันในตลาดแลกเปลี่ยนคริปโต |
| ความโปร่งใส | ขึ้นอยู่กับการตรวจสอบของตัวแทนจำหน่ายหรือห้องนิรภัย | การเปิดเผยข้อมูลกองทุนเป็นระยะ | การพิสูจน์ทุนสำรองบนบล็อกเชนสาธารณะ |
| สภาพคล่อง | ขายหรือขนส่งได้ช้ากว่า | สภาพคล่องสูงในช่วงเวลาทำการของตลาด | การโอนทั่วโลกทันทีและการซื้อขายแบบเศษส่วน |
| โครงสร้างต้นทุน | ค่าจัดเก็บและค่าประกัน | ค่าธรรมเนียมการจัดการและค่าธรรมเนียมนายหน้า | ค่าธรรมเนียมการดูแลต่ำ (ประมาณ 0.2–0.5% ต่อปี) |
| ตัวเลือกการไถ่ถอน | สามารถจัดส่งทางกายภาพได้ | ไม่มีการไถ่ถอนเป็นทองคำโดยตรง | สามารถไถ่ถอนเป็นโลหะหรือเงินเฟียตได้ (สำหรับผู้ออกรายใหญ่ส่วนใหญ่) |
| เหมาะสำหรับใคร | ผู้ถือครองระยะยาวที่ให้ความสำคัญกับสินทรัพย์ที่จับต้องได้ | นักลงทุนดั้งเดิมที่ต้องการการลงทุนที่ได้รับการควบคุม | นักลงทุนที่ต้องการการลงทุนในทองคำที่ยืดหยุ่น ตรวจสอบได้ และเข้าถึงได้ทั่วโลก |
กล่าวโดยสรุป ทองคำจริงให้การเป็นเจ้าของที่คุณสามารถถือครองได้ กองทุน ETF ทำให้การเข้าถึงง่ายขึ้นผ่านโบรกเกอร์แบบดั้งเดิม และคริปโตที่หนุนด้วยทองคำเชื่อมโยงทั้งสองโลกด้วยการเป็นเจ้าของที่ตรวจสอบได้และสภาพคล่องตลอด 24 ชั่วโมง
วิธีซื้อและเทรดโทเค็นที่หนุนด้วยทองคำบน BingX
ไม่ว่าคุณจะลงทุนเพื่อความมั่นคงระยะยาวหรือซื้อขายการเคลื่อนไหวของราคาทองคำในระยะสั้น BingX รองรับสกุลเงินดิจิทัลที่หนุนด้วยทองคำชั้นนำ ได้แก่ Tether Gold (XAUT) และ PAX Gold (PAXG) ผ่านทั้งตลาดสปอตและตลาดฟิวเจอร์ส
ด้วย BingX AI ที่รวมเข้ากับอินเทอร์เฟซการซื้อขายโดยตรง คุณสามารถเข้าถึงข้อมูลเชิงลึกแบบเรียลไทม์ การวิเคราะห์ราคา และการคาดการณ์ตลาดทองคำเพื่อการตัดสินใจซื้อขายที่มีข้อมูลมากขึ้น
1. ซื้อหรือขายโทเค็นที่หนุนด้วยทองคำในตลาดสปอต
หากเป้าหมายของคุณคือการสะสมสินทรัพย์ที่หนุนด้วยทองคำหรือใช้ประโยชน์จากการลดลงของราคา ตลาดสปอตเป็นตัวเลือกที่ตรงไปตรงมาที่สุด
ขั้นตอนที่ 2: คลิกไอคอน AI บนกราฟเพื่อเปิดใช้งาน BingX AI ซึ่งจะแสดงระดับแนวรับและแนวต้าน ตรวจจับโซนการทะลุแนวต้านที่อาจเกิดขึ้น และแนะนำจุดเข้าตามการเคลื่อนไหวของราคาปัจจุบัน
ขั้นตอนที่ 3: เลือกระหว่าง Market Order สำหรับการดำเนินการทันที หรือ Limit Order ที่ราคาที่คุณต้องการ เมื่อการซื้อขายของคุณเสร็จสมบูรณ์ โทเค็นของคุณจะปรากฏในยอดคงเหลือ BingX ของคุณ พร้อมที่จะถือครองหรือโอนไปยังกระเป๋าเงินภายนอก
2. เทรดโทเค็นที่หนุนด้วยทองคำด้วยเลเวอเรจในตลาดฟิวเจอร์ส
สำหรับเทรดเดอร์ที่กระตือรือร้นมากขึ้น ตลาดฟิวเจอร์สของ BingX ช่วยให้คุณสามารถเทรดโทเค็นที่หนุนด้วยทองคำด้วยเลเวอเรจ ซึ่งเปิดโอกาสในการทำกำไรทั้งในตลาดทองคำที่กำลังขึ้นและลง
ขั้นตอนที่ 2: คลิกไอคอน AI บนกราฟเพื่อเปิดใช้งาน BingX AI ซึ่งจะวิเคราะห์แนวโน้มราคา ความผันผวน และโมเมนตัมแบบเรียลไทม์เพื่อช่วยในการกำหนดเวลาการซื้อขาย
ขั้นตอนที่ 3: ปรับระดับเลเวอเรจของคุณ กำหนดราคาเข้าของคุณ และเลือกระหว่างสถานะ Long (ซื้อ) หรือ Short (ขาย) ขึ้นอยู่กับมุมมองตลาดของคุณ จัดการสถานะของคุณโดยใช้ระดับ Stop-Loss และ Take-Profit เพื่อการควบคุมความเสี่ยงที่ดีขึ้น
ข้อคิดสุดท้าย
การพุ่งขึ้นของราคาทองคำตลอดปี 2025 เป็นมากกว่าปฏิกิริยาต่อความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจ มันบ่งบอกถึงการเปลี่ยนแปลงเชิงโครงสร้างในวิธีที่ตลาดกำหนดและเก็บรักษามูลค่า ในขณะที่ทองคำจริงทะลุ 4,300 ดอลลาร์สหรัฐฯ ต่อออนซ์ และทองคำโทเค็นมีมูลค่าตลาดเกิน 3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐฯ โลหะนี้กำลังฝังตัวอยู่ในโครงสร้างพื้นฐานทางการเงินดิจิทัลอย่างเงียบๆ
นอกเหนือจากการเก็งกำไรระยะสั้น การเพิ่มขึ้นของโทเค็นอย่าง Tether Gold (XAUT) และ PAX Gold (PAXG) สะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงในสถาปัตยกรรมแห่งความไว้วางใจ นักลงทุนไม่พอใจกับการเป็นเจ้าของทองคำอีกต่อไป พวกเขาคาดหวังการเป็นเจ้าของที่ตรวจสอบได้ ไร้พรมแดน และโอนได้ทันที วิวัฒนาการนี้เปลี่ยนทองคำจากการป้องกันความเสี่ยงแบบคงที่ให้เป็นส่วนประกอบทางการเงินที่สามารถประกอบได้ซึ่งสามารถโต้ตอบกับระบบนิเวศบล็อกเชนที่กว้างขึ้น
การแปลงทองคำเป็นโทเค็นไม่ใช่แค่การนำโลหะมาไว้บนบล็อกเชนเท่านั้น แต่ยังเกี่ยวกับการนำแนวคิดของมูลค่ามาไว้บนบล็อกเชนด้วย ปี 2025 อาจถูกจดจำว่าเป็นปีที่ทองคำเสร็จสิ้นการเปลี่ยนผ่านสู่ดิจิทัลจากห้องนิรภัยสู่เศรษฐกิจเครือข่าย