Instrumentele de analiză on-chain transformă datele brute blockchain în semnale pe care le poți acționa, inclusiv mișcările balenelor, fluxurile de schimb, lichiditatea DeFi, dezechilibrele de finanțare și chiar sentimentul social. Utilizate alături de analiza tehnică și fundamentală, acestea te ajută să confirmi tendințele, să identifici narațiuni timpurii și să gestionezi riscul mai sistematic.
În acest ghid, vei învăța cele mai bune 10 instrumente gratuite de analiză on-chain în 2025 și cum să le utilizezi, de la Nansen și Dune la Glassnode, DeFiLlama, Santiment, CoinGlass și multe altele. Poți apoi aplica aceste perspective tranzacționării tale pe BingX Spot și Futures pentru a construi o strategie mai bazată pe date.
Ce este analiza on-chain în cripto?
Analiza on-chain este practica de a studia datele blockchain, cum ar fi soldurile portofelelor, tranzacțiile, interacțiunile cu contractele inteligente, TVL (valoarea totală blocată) și multe altele, pentru a înțelege ce fac de fapt participanții la piață, nu doar cum arată prețurile.
Deoarece blockchain-urile publice sunt transparente, poți vedea:
• Cine deține ce tokenuri, de exemplu, deținerile în portofel și deținătorii de top
• Cum se mișcă fondurile între portofele și burse, de exemplu, fluxurile de tranzacții, intrările/ieșirile de pe burse
• Dacă balenele, fondurile sau adresele ETF acumulează sau distribuie
• Cât capital este blocat în protocoalele DeFi și pe ce lanțuri
Acest lucru îți oferă o viziune „fundamentală” asupra comportamentului utilizatorilor. În loc să întrebi doar „Ce face prețul?”, întrebi și:
• „Cumpără sau vând deținătorii mari?”
• „Lichiditatea se mută în sau din acest ecosistem?”
• „Activitatea crește, sau această creștere se bazează pe o utilizare scăzută?”
Utilizate corect, analizele on-chain te ajută să validezi sau să contesti configurațiile tale tehnice, să sincronizezi intrările și ieșirile în jurul schimbărilor de lichiditate sau mișcărilor balenelor și să eviți tokenurile cu proprietate excesiv de concentrată sau fundamente slabe. De asemenea, îți permit să urmărești narațiuni noi precum DeFi, agenți AI, RWA (active din lumea reală) și memecoins devreme, observând cum capitalul și utilizatorii încep să se miște on-chain.
Citește mai mult: Cum să utilizezi ChatGPT și Grok AI pentru a analiza datele On-Chain, mișcările balenelor și tendințele Altcoin
Care sunt metricile cheie on-chain pe care le urmăresc traderii cripto?
Deși fiecare instrument are propriile sale tablouri de bord, majoritatea traderilor serioși on-chain se concentrează pe un set comun de metrici, multe dintre ele le-ai văzut în materialul de referință pe care l-ai partajat:
1. Adrese active: Măsoară utilizarea și implicarea rețelei.
2. Volumul tranzacțiilor (valoare și număr): Urmărește unde are loc activitatea economică reală.
3. Intrări și ieșiri de pe burse: Estimează presiunea de vânzare vs acumulare. Instrumente precum CryptoQuant și Glassnode sunt specializate aici.
4. Mișcările balenelor și deținătorii de top: Urmărește portofelele mari și riscurile de concentrare. Nansen este binecunoscut pentru acest lucru, cu peste 500 de milioane de portofele etichetate.
5. TVL (Valoare Totală Blocată): Înțelege adoptarea protocolului DeFi și la nivel de lanț. DeFiLlama este agregatorul open-source principal.
6. MVRV (Valoarea de piață la valoarea realizată) și indicatori de ciclu: Evaluează dacă piața pare supraevaluată sau subevaluată dintr-o perspectivă on-chain. Glassnode a popularizat multe dintre aceste metrici.
7. Rate de finanțare, interes deschis, hărți termice de lichidare: Nu sunt pur on-chain, dar sunt cruciale pentru traderii de derivate. CoinGlass este o referință pentru acestea.
8. Activitate socială și a dezvoltatorilor: Santiment combină date on-chain, sociale și de tip GitHub pentru a arăta forța narațiunii și a dezvoltării.
Rareori ai nevoie de fiecare metrică. În schimb, alegi câteva care se potrivesc stilului tău și construiești un flux de lucru consistent.
Cum să alegi instrumentul potrivit de analiză on-chain
Utilizează această listă de verificare pentru a identifica rapid ce instrumente se potrivesc cel mai bine nivelului tău de îndemânare, stilului de tranzacționare și fluxului de lucru.
• Potrivește instrumentele nivelului tău de îndemânare:
- Începător: Utilizează Etherscan, DeFiLlama, CoinGlass
- Intermediar/Avansat: Adaugă Nansen, Glassnode, Santiment, CryptoQuant, Messari
- Constructori de date: Utilizează Dune pentru tablouri de bord SQL personalizate
• Alege în funcție de stilul tău de tranzacționare:
- Trader pe termen scurt: Fluxuri de schimb, rate de finanțare, hărți de lichidare, alerte
- Trader de swing/poziție: MVRV, profiluri de deținători, tendințe TVL, sentiment social
- Utilizator DeFi/Web3: TVL protocol, randamente, fluxuri cross-chain
• Construiește un flux de lucru echilibrat:
- Un explorer, de exemplu, Etherscan
- Un instrument macro/derivate, de exemplu, CoinGlass, CryptoQuant sau Glassnode
- Un instrument de ecosistem/narațiune, de exemplu, Nansen, DeFiLlama, Santiment sau Dune
Cele mai bune 10 instrumente de analiză on-chain pentru traderii cripto în 2025
Mai jos sunt cele 10 instrumente de analiză on-chain pe care majoritatea traderilor cripto serioși le au în vedere în 2025.
1. Nansen
Nansen este o platformă de analiză on-chain de top, bazată pe AI, axată pe portofele etichetate și fluxuri de „bani inteligenți”. Agregă date de pe peste 20 de lanțuri și peste 500 de milioane de adrese etichetate, ajutându-te să vezi cum fondurile, balenele și traderii sofisticați își mută capitalul. Traderii utilizează în mod obișnuit Nansen pentru metrici precum intrările/ieșirile de bani inteligenți, creșterea numărului de deținători noi de tokenuri, mișcările pool-urilor de lichiditate, depozitele/retragerile de pe burse, modificările portofoliilor de fonduri și tracțiunea narativă timpurie în ecosisteme.
Avantaje și Caracteristici Cheie ale Nansen
• Urmărește balenele, fondurile, VC-urile, banii inteligenți și portofelele ETF pe mai multe lanțuri.
• Urmărește narațiunile emergente devreme, inclusiv memecoins, DeFi, AI, RWA, NFT-uri și noile tendințe ale ecosistemului.
• Portofelele etichetate arată dacă o adresă aparține unui fond, unei burse, unei trezorerii de echipă sau unui trader de top.
• Tablourile de bord Smart Money și Fund Flows dezvăluie ce cumpără, vând sau farmează portofelele de elită.
• Instrumentele de descoperire a narațiunilor și listele de urmărire te ajută să identifici noi tokenuri și teme înainte ca acestea să câștige tracțiune.
• Filtrele și alertele bazate pe AI aduc la suprafață cele mai relevante mișcări on-chain fără zgomot.
Cum să utilizezi Nansen: Observi un nou token de capitalizare medie listat pe BingX. Înainte de a intra, deschizi Nansen pentru a verifica dacă portofelele de top cu bani inteligenți acumulează sau ies, apoi îți alinieză dimensiunea tranzacției și orizontul de timp în consecință.
2. Dune Analytics
Dune este o platformă de analiză on-chain bazată pe comunitate, unde poți interoga date blockchain cu SQL și le poți transforma în tablouri de bord interactive. Acum suportă date pe peste 100 de lanțuri și mai mult de 1,5 milioane de seturi de date, cu peste 1 milion de utilizatori care construiesc și partajează vizualizări analitice. Traderii utilizează în mod obișnuit Dune pentru a urmări volumul DEX, fluxurile de lichiditate, creșterea deținătorilor de tokenuri, metricile de eligibilitate pentru airdrop, intrările/ieșirile de pe bridge-uri, activitatea de mint/tranzacționare NFT, mișcarea stablecoin-urilor și KPI-uri specifice protocolului pe DeFi, NFT-uri, L2-uri și ecosisteme emergente.
Avantaje și Caracteristici Cheie ale Dune Analytics
• Ideal pentru utilizatori avansați, fonduri, quanti și traderi pricepuți la date care au nevoie de analize complet personalizabile.
• Perfect pentru urmărirea protocoalelor DeFi de nișă, NFT-urilor, lanțurilor emergente sau activității specifice ecosistemului.
• Stratul de interogare SQL (DuneSQL) îți permite să interoghezi tabele on-chain pre-indexate fără a rula propriul nod sau indexator.
• Tablourile de bord publice îți permit să înveți de la și să folosești analize construite de comunitate pentru o cercetare mai aprofundată.
• API-ul de analiză și instrumentele de automatizare îți permit să transformi interogările în puncte finale live pentru boți, tablouri de bord de risc sau sisteme interne.
Cum să utilizezi Dune Analytics: Construiești un tablou de bord care arată TVL-ul, utilizatorii activi și emisiile de tokenuri pentru un anumit protocol DeFi, apoi suprapui intrările/ieșirile tale pentru a înțelege cum sănătatea protocolului se corelează cu acțiunea prețului.
3. Glassnode
Glassnode se concentrează pe analize on-chain la nivel macro pentru active majore precum BTC și ETH, oferind perspective de ciclu și modele de comportament ale investitorilor pe termen lung. Traderii se bazează pe Glassnode pentru metrici precum MVRV, Prețul Realizat, undele HODL, oferta deținătorilor pe termen lung vs. pe termen scurt, intrări/ieșiri de pe burse, soldurile minerilor, tendințele ofertei de stablecoin și indicatori de stres al lichidității pentru a măsura fazele pieței și a identifica condițiile supraîncălzite sau subevaluate.
Avantaje și Caracteristici Cheie ale Glassnode
• Ideal pentru analiza ciclului Bitcoin și Ethereum, ajutând traderii să evalueze dacă piața este supraîncălzită sau subevaluată.
• Util pentru instituții și traderi serioși de swing sau poziție care se bazează pe semnale on-chain la nivel macro.
• MVRV, Prețul Realizat și undele HODL dezvăluie profitabilitatea deținătorilor pe termen lung și când s-au mișcat ultima dată monedele.
• Fluxurile de schimb și metricile de lichiditate arată dacă activele se îndreaptă către burse (presiune de vânzare) sau în stocare la rece (acumulare).
• Rapoartele macro profesionale și colaborările cu instituții precum Coinbase și CME oferă perspective profunde asupra fluxurilor ETF, regimurilor de lichiditate și structurii pieței.
Cum să utilizezi Glassnode: Verifici MVRV-ul BTC, oferta în profit și comportamentul deținătorilor pe termen lung înainte de a decide dacă să crești expunerea, să reduci riscul sau pur și simplu să aștepți un raport risc-recompensă mai bun. MVRV-ul Bitcoin (Valoarea de Piață la Valoarea Realizată) măsoară dacă BTC este supraevaluat sau subevaluat prin compararea prețului său actual de piață cu prețul mediu la care toate monedele s-au mișcat ultima dată. Traderii îl utilizează pentru a măsura extremele ciclului: un MVRV ridicat poate semnala condiții supraîncălzite, în timp ce un MVRV scăzut sugerează adesea zone atractive de acumulare pe termen lung.
4. Messari
Messari este o platformă de inteligență cripto completă, combinând date de piață, metrici on-chain, sentiment social, deblocări de tokenuri, activitate de strângere de fonduri și cercetare calitativă aprofundată. Traderii utilizează în mod obișnuit Messari pentru a urmări oferta circulantă și inflația, programele de deblocare a tokenurilor, metricile de venituri și comisioane, activitatea în lanț, fluxurile de trezorerie și strângere de fonduri, tablourile de bord de performanță sectorială și fundamentele comparative L1/L2, împreună cu rapoarte detaliate care contextualizează aceste metrici în cadrul narațiunilor mai largi ale pieței.
Avantaje și Caracteristici Cheie ale Messari
• Ideal pentru investitori profesioniști și instituționali, analiști de cercetare și constructori care au nevoie atât de date cantitative, cât și de perspective calitative.
• Combină metrici on-chain și fundamente precum oferta, comisioanele, veniturile, utilizarea și activitatea de bridge pe principalele blockchain-uri.
• Oferă programe de deblocare a tokenurilor și date de strângere de fonduri pentru a te ajuta să anticipezi fluxurile VC și impactul pe piață.
• Oferă cercetări detaliate și rapoarte sectoriale care acoperă blockchain-uri Layer-1 (L1), DeFi, NFT-uri, AI, RWA și ecosisteme emergente.
• Include un API și un set de instrumente AI pentru a integra seturi de date și cercetări direct în propriile tablouri de bord, modele sau sisteme de tranzacționare.
Cum să utilizezi Messari: Înainte de a tranzacționa un token nou listat, verifici profilul Messari pentru tokenomics, programul de deblocare și foaia de parcurs, apoi verifici utilizarea on-chain și metricile de comisioane pentru a vedea dacă hype-ul este justificat.
5. Etherscan
Etherscan este cel mai utilizat explorer de blocuri pentru Ethereum, oferind vizibilitate în timp real asupra tranzacțiilor, adreselor, tokenurilor și contractelor inteligente. Traderii utilizează de obicei Etherscan pentru a verifica soldurile portofelelor, distribuția deținătorilor de tokenuri, verificarea contractelor, istoricele tranzacțiilor, comisioanele de gaz, aprobările, contractele nou implementate și mișcările mari de portofel, ajutându-i să confirme legitimitatea și să evite interacțiunea cu active riscante sau false.
Avantaje și Caracteristici Cheie ale Etherscan
• Ideal pentru verificarea tranzacțiilor, contractelor de tokenuri, soldurilor portofelelor și asigurarea legitimității contractului înainte de tranzacționare.
• Util pentru inspectarea interacțiunilor contractelor DeFi sau NFT în detaliu la nivel de tranzacție și cod.
• Vizualizările tranzacțiilor și portofelelor arată cantități exacte, marcaje temporale, utilizare de gaz și jurnale de evenimente pentru o transparență completă.
• Trackerele de tokenuri și NFT afișează deținătorii, adresele de top și istoricele de transfer pentru activele ERC-20 și ERC-721.
• Instrumentele de verificare și citire/scriere a contractelor îți permit să inspectezi codul sursă, să interacționezi direct cu contractele inteligente și să decodifici jurnalele.
Cum să utilizezi Etherscan: Verifici de două ori adresa contractului unui token dintr-o sursă oficială, apoi confirmi pe Etherscan că lichiditatea și deținătorii par organici și nu sunt dominați de un singur portofel suspect, înainte de a trimite fonduri de la retragerea ta BingX la o adresă DeFi.
6. DeFiLlama
Traderii utilizează DeFiLlama pentru a urmări tendințele TVL, comisioanele și veniturile protocolului, volumul DEX și perps, intrările/ieșirile de stablecoin, creșterea la nivel de lanț, clasamentele de randament, concentrația lichidității și schimbările de cotă de piață în ecosisteme. Aceste metrici ajută la identificarea protocoalelor care câștigă tracțiune, unde curge capitalul și ce lanțuri se întăresc sau slăbesc în timp.
Avantaje și Caracteristici Cheie ale DeFiLlama
• Ideal pentru compararea ecosistemelor DeFi pe Ethereum, L2-uri și alt-L1-uri pentru a înțelege unde cresc lichiditatea reală și activitatea utilizatorilor.
• Te ajută să evaluezi dacă TVL-ul, comisioanele și veniturile unui protocol se extind sau scad în timp.
• Util pentru găsirea oportunităților de randament și identificarea concentrației riscului pe lanțuri și pool-uri.
• Tablourile de bord Lanțuri și protocoale oferă TVL, comisioane, venituri, volum DEX și perps, și oferta de stablecoin per lanț.
• Clasamentele de randament agregă APY-urile pe protocoale și lanțuri pentru o comparație ușoară.
• Complet open-source și fără reclame, asigurând date transparente fără distorsiuni sponsorizate.
Cum să utilizezi DefiLlama: Înainte de a roti de la ETH la un token L2 emergent, verifici DeFiLlama pentru a vedea dacă TVL-ul, comisioanele și utilizatorii activi pe acel L2 sunt de fapt în creștere sau sunt doar exploatați momentan pentru stimulente.
7. CryptoQuant
Traderii utilizează CryptoQuant pentru a monitoriza intrările/ieșirile de pe burse, rezervele burselor, soldurile minerilor și presiunea de vânzare (MPI), fluxurile de stablecoin, ratele de finanțare, interesul deschis, depozitele balenelor și mișcarea monedelor inactive de mult timp. Aceste metrici ajută la identificarea schimbărilor de ofertă pe termen scurt, a potențialelor vârfuri de volatilitate și a perioadelor de presiune crescută de vânzare sau cumpărare în Bitcoin și Ethereum.
Avantaje și Caracteristici Cheie ale CryptoQuant
• Ideal pentru traderii BTC/ETH pe termen scurt și mediu care se bazează pe semnale de ofertă și lichiditate în timp real.
• Ajută la monitorizarea potențialei presiuni de vânzare de la mineri și burse centralizate pentru a anticipa volatilitatea.
• Util pentru crearea de alerte bazate pe reguli și fluxuri de lucru automate în jurul metricilor cheie on-chain.
• Datele privind intrările/ieșirile și rezervele burselor arată când monedele intră sau ies de pe burse.
• Fluxurile minerilor și Indicele Poziției Minerilor (MPI) dezvăluie când minerii acumulează sau își vând deținerile.
• Alertele personalizate și tablourile de bord fără cod îți permit să urmărești vârfurile de intrări, vânzările minerilor sau mișcările monedelor inactive de mult timp.
Cum să utilizezi CryptoQuant: Ești long BTC pe futures BingX. CryptoQuant te alertează cu privire la o creștere bruscă a intrărilor pe burse și a ieșirilor minerilor, așa că îți strângi stopurile sau reduci dimensiunea înainte de potențiala presiune de vânzare.
8. Chainalysis
Traderii și echipele de risc utilizează Chainalysis în primul rând pentru scorurile de risc ale portofelelor, verificările de expunere la sancțiuni, urmărirea fluxurilor ilicite, interacțiunile cu mixere, modelele de înșelătorie, fluxurile de ransomware și căile de spălare cross-chain. Aceste metrici ajută la evaluarea contrapartidelor, la evitarea adreselor cu risc ridicat și la înțelegerea tendințelor de reglementare și securitate mai largi care modelează sentimentul pieței.
Avantaje și Caracteristici Cheie ale Chainalysis
• Ideal pentru echipele de conformitate, monitorizarea AML și prevenirea fraudei pe platformele cripto și în instituțiile financiare.
• Utilizat pe scară largă pentru investigarea hack-urilor, atacurilor ransomware și a fluxurilor de tranzacții ilicite pe mai multe blockchain-uri.
• Esențial pentru echipele de risc de la burse, procesatori de plăți și birouri instituționale care necesită un screening robust al tranzacțiilor.
• Suita de investigații Reactor vizualizează și urmărește fluxurile suspecte pe lanțuri și mixere, legând activitatea on-chain cu inteligența off-chain.
• Instrumentele KYT (Cunoaște-ți Tranzacția) și de scorare a riscului oferă screening în timp real pentru contrapartide cu risc ridicat, expunere la sancțiuni și modele de înșelătorie.
• Rapoartele privind criminalitatea cripto oferă perspective anuale asupra hack-urilor, volumelor de înșelătorii, tendințelor ransomware și a modelelor majore de finanțare ilicită.
Cum să utilizezi Chainalysis: Beneficiezi atunci când bursa ta utilizează Chainalysis în culise pentru a filtra depozitele/retragerile cu risc ridicat și a respecta reglementările, ceea ce reduce riscul de contrapartidă și de platformă.
9. Santiment
Traderii utilizează Santiment pentru volumul social și cuvintele cheie în tendințe, cota de finanțare, numărul de tranzacții ale balenelor, distribuția deținătorilor, profituri/pierderi realizate în stil SOPR (Spent Output Profit Ratio), activitatea monedelor inactive, scoruri de activitate de dezvoltare și indicatori de sentiment al mulțimii. Aceste metrici ajută la identificarea schimbărilor narative devreme, la detectarea fazelor euforice sau temătoare ale pieței și la confirmarea dacă comportamentul on-chain susține (sau contrazice) tendințele prețurilor.
Avantaje și Caracteristici Cheie ale Santiment
• Ideal pentru traderii narativi concentrați pe memecoins, AI, DeFi și GameFi, precum și pentru traderii de swing care urmăresc psihologia mulțimii și ciclurile FOMO.
• Util pentru cercetătorii care doresc să evalueze sănătatea proiectului folosind metrici on-chain, sociale și de dezvoltare împreună.
• Seturile de date on-chain includ deținători, fluxuri, P/L realizat, monede inactive și indicatori comportamentali cheie.
• Metricile sociale urmăresc volumul social, cota de finanțare, cuvintele cheie în tendințe și indicatorii de sentiment.
• Scorurile de activitate de dezvoltare ajută la măsurarea angajamentului pe termen lung și a progresului real al produsului.
• API puternic și instrumente de graficare îți permit să combini seturi de date financiare, on-chain și sociale în tablouri de bord unificate.
Cum să utilizezi Santiment: Dacă un token crește rapid, verifici Santiment: volumul social explodează în timp ce dezvoltarea și utilizarea on-chain stagnează? Acest lucru ar putea sugera un val de hype de scurtă durată în loc de o creștere durabilă.
10. CoinGlass
Traderii utilizează CoinGlass pentru rate de finanțare, interes deschis, rapoarte long/short, hărți termice de lichidare, fluxuri ETF, volum pe bursă, niveluri de durere maximă pentru opțiuni și semnale de acumulare/desfacere a levierului. Aceste metrici ajută la identificarea pozițiilor aglomerate, la prezicerea vârfurilor de volatilitate și la evitarea intrării în tranzacții în apropierea clusterelor majore de lichidare sau a condițiilor extreme de finanțare.
Avantaje și Caracteristici Cheie ale CoinGlass
• Ideal pentru traderii de futures și perpetuals care au nevoie de o perspectivă în timp real asupra sentimentului și poziționării derivatelor.
• Util pentru scalperi pe termen scurt, traderi de swing și oricine urmărește clusterele de finanțare și lichidare în jurul nivelurilor cheie de preț.
• Hărțile termice ale ratelor de finanțare dezvăluie unde finanțarea este excesiv de pozitivă sau negativă, evidențiind pozițiile long sau short aglomerate.
• Hărțile termice de lichidare arată zone de preț cu risc ridicat unde lichidări mari pot fi declanșate în timpul mișcărilor bruște.
• Interesul deschis și volumul pe bursă ajută la monitorizarea acumulărilor de levier, a evenimentelor de desfacere și a poziționării la nivel de piață.
• Accesul API îți permite să integrezi derivate și metrici on-chain selectate în modele personalizate sau boți de tranzacționare.
Cum să utilizezi CoinGlass: Înainte de a deschide o poziție futures mare pe BingX, verifici CoinGlass pentru a evita intrarea la niveluri aglomerate cu lichidări potențiale și finanțare extremă, apoi îți dimensionezi tranzacția și stop-loss-ul având în vedere acest context.
Cum să combini multiple instrumente de analiză on-chain într-un flux de lucru simplu de tranzacționare
Nu ai nevoie de toate cele 10 instrumente deodată. Iată un flux de lucru practic, pas cu pas, pe care îl poți urma, chiar și ca începător:
1. Generează idei și cercetează fundamentele: Începe cu Messari pentru a verifica fundamentele tokenului, datele de ofertă, programele de deblocare și strângerile de fonduri recente. Utilizează Santiment pentru a măsura forța narațiunii, uitându-te la volumul social, cuvintele cheie în tendințe și dacă deținătorii acumulează sau își iau profiturile.
2. Verifică sănătatea ecosistemului și utilizarea reală: Deschide DeFiLlama pentru a verifica dacă TVL-ul proiectului, comisioanele, lanțurile active și activitatea utilizatorilor cresc sau scad. Compară metricile sale cu cele ale concurenților pentru a evita protocoalele moarte sau bazate doar pe hype.
3. Urmărește balenele și comportamentul banilor inteligenți: Pe Nansen, verifică dacă fondurile etichetate, VC-urile, market makerii sau portofelele „Smart Money” sunt cumpărători net sau vânzători net în ultimele 24 de ore sau 7 zile. Acumularea crescândă de bani inteligenți susține adesea configurații mai puternice.
4. Înțelege contextul pieței mai larg: Utilizează Glassnode pentru a vedea dacă BTC/ETH se află într-o zonă supraîncălzită sau subevaluată pe baza unor metrici precum MVRV sau Prețul Realizat. Verifică CryptoQuant pentru a monitoriza intrările/ieșirile de pe burse, presiunea de vânzare a minerilor și fluxurile de stablecoin, care influențează volatilitatea pe termen scurt.
5. Sincronizează intrările cu sentimentul, finanțarea și lichidările: Utilizează CoinGlass pentru a vizualiza hărțile termice ale ratelor de finanțare și evită intrarea atunci când finanțarea este extrem de ridicată sau scăzută. Verifică hărțile termice de lichidare pentru a vedea unde se află zonele mari de lichidare, ceea ce este util pentru setarea stopurilor sau identificarea zonelor de breakout. Revino la Santiment pentru sentimentul mulțimii pentru a evita vârfurile FOMO.
6. Verifică contractele înainte de a tranzacționa: Utilizează Etherscan (sau explorerul de lanț relevant) pentru a confirma contractul oficial al tokenului, a verifica funcțiile suspecte ale contractului și a revizui tranzacțiile recente ale balenelor. Acest pas te protejează de tokenuri false, honeypot-uri și imitatori de phishing.
7. Automatizează-ți strategia (opțional): Construiește un tablou de bord simplu în Dune pentru a urmări metricile care te interesează, de exemplu, creșterea deținătorilor, intrările, modificările ofertei. Utilizează API-uri de la Nansen, Messari, CryptoQuant, Santiment sau CoinGlass pentru a declanșa alerte pentru tranzacții ale balenelor, vârfuri de finanțare, evenimente de deblocare sau semnale de volatilitate. Combină aceste semnale cu BingX AI în contul tău BingX pentru a obține perspective de tranzacționare în timp real, alerte de risc și detectare automată a modelelor care te ajută să-ți rafinezi deciziile finale de tranzacționare.
Poți apoi executa și gestiona tranzacțiile pe BingX, utilizând aceste date on-chain și de piață ca un strat de decizie, și nu ca o garanție.
Citește mai mult: Cum să utilizezi BingX AI? Un ghid pentru începători pentru tranzacționarea cripto cu asistentul AI
Care sunt avantajele și limitările analizei on-chain?
Înainte de a te baza pe datele on-chain în tranzacționarea ta, este important să înțelegi unde aceste instrumente excelează și unde perspectivele lor pot fi insuficiente.
Avantajele instrumentelor de analiză on-chain
• Îți oferă date transparente, verificabile, în loc de sentiment pur
• Ajută la confirmarea sau invalidarea configurațiilor tehnice
• Evidențiază riscuri ascunse, de exemplu, deținători concentrați, vârfuri de intrări pe burse
• Scoate la iveală tendințe timpurii înainte de a apărea în știrile mainstream
Limitările efectuării analizei on-chain
• Datele necesită încă interpretare; același flux de intrare poate însemna lucruri foarte diferite în funcție de context.
• Instrumentele pot fi scumpe la nivelurile superioare
• Multe metrici sunt întârziate sau pe termen mediu, nu sunt perfecte pentru scalping
• Balenele și fondurile uneori mută capitalul în moduri care „păcălesc” deliberat observatorii on-chain
Combină întotdeauna datele on-chain cu acțiunea prețului, condițiile macro și gestionarea riscului, nu ca un semnal independent.
Concluzii
Analiza on-chain a devenit o parte esențială a tranzacționării cripto în 2025, oferind o vizibilitate mai clară asupra comportamentului pieței pe ciclurile Bitcoin, ecosistemele DeFi și narațiunile emergente precum AI și memecoins. Instrumente precum Nansen, Dune, Glassnode, Messari, Etherscan, DeFiLlama, CryptoQuant, Chainalysis, Santiment și CoinGlass îi ajută pe traderi să interpreteze fluxurile de lichiditate, mișcările banilor inteligenți, fundamentele, sentimentul și semnalele de securitate cu mult mai multă precizie.
Nu trebuie să înveți fiecare instrument deodată. Începe cu Etherscan, DeFiLlama și CoinGlass dacă ești nou, apoi adaugă CryptoQuant, Glassnode și Santiment pe măsură ce te obișnuiești cu tranzacționarea bazată pe date. Când ești pregătit pentru perspective mai profunde sau tablouri de bord personalizate, adaugă Nansen, Dune și Messari. Aceste instrumente îți pot consolida strategiile de tranzacționare BingX pe spot, futures, copy trading și boți, dar aplică întotdeauna o gestionare adecvată a riscului și verifică informațiile înainte de a acționa.
Lecturi Conexe
4. Cum să utilizezi BingX AI? Un ghid pentru începători pentru tranzacționarea cripto cu asistentul AI
Întrebări Frecvente despre Instrumentele de Analiză On-Chain pentru Tranzacționarea Cripto
1. Care este cel mai bun instrument de analiză on-chain pentru începători?
Cel mai bun instrument de analiză on-chain pentru începători depinde de ce vrei să urmărești, dar majoritatea începătorilor obțin cele mai bune rezultate începând cu Etherscan, DeFiLlama și CoinGlass.
• Etherscan te ajută să verifici tranzacțiile, soldurile portofelelor și contractele de tokenuri.
• DeFiLlama îți oferă o vizualizare ușoară a TVL-ului, comisioanelor și creșterii ecosistemului pentru orice lanț sau protocol.
• CoinGlass arată ratele de finanțare, interesul deschis și zonele de lichidare, astfel încât să eviți intrarea în tranzacții la niveluri riscante.
Împreună, aceste instrumente gratuite acoperă elementele esențiale: utilizare, lichiditate, levier și verificări de securitate, fără a necesita SQL, codare sau experiență avansată în analiză.
2. Care instrumente de analiză on-chain sunt cele mai bune pentru urmărirea balenelor și a „banilor inteligenți”?
Nansen este cel mai utilizat pentru etichetarea portofelelor și fluxurile de bani inteligenți pe peste 20 de lanțuri. Poți vedea ce cumpără, vând și farmează fondurile, balenele și traderii sofisticați aproape în timp real. Unii traderi completează, de asemenea, Nansen cu tablouri de bord Dune personalizate pentru a urmări entități sau protocoale specifice.
3. Cum utilizez analiza on-chain alături de tranzacționarea mea pe BingX?
Poți utiliza Glassnode și CryptoQuant pentru a înțelege condițiile ciclului BTC/ETH, DeFiLlama pentru a verifica dacă ecosistemele din spatele tranzacțiilor tale cu altcoin câștigă tracțiune, Santiment și Nansen pentru a confirma activitatea balenelor și alinierea sentimentului, și CoinGlass pentru a evita intrarea în poziții în timpul finanțării extreme sau a zonelor de lichidare. Încă execuți și gestionezi tranzacțiile tale pe BingX; aceste instrumente te ajută pur și simplu să decizi când să intri, să ieși sau să ajustezi dimensiunea poziției tale cu un context mai bun.
4. Sunt aceste instrumente on-chain gratuite?
Majoritatea instrumentelor utilizează un model freemium:
• Niveluri gratuite: Etherscan, DeFiLlama, Dune (cu limite de rată), o mare parte din graficele de bază ale Santiment și Glassnode, plus tablouri de bord gratuite și unele metrici CoinGlass.
• Niveluri plătite: Nansen, metrici avansate Glassnode/CryptoQuant, Messari Pro/Enterprise, Santiment Pro și API-uri CoinGlass. Acestea deblochează adâncimea istorică, lanțuri suplimentare, alerte în timp real și export/API-uri.
Alege în funcție de cât tranzacționezi, dimensiunea capitalului tău și dacă perspectiva suplimentară îți va schimba efectiv deciziile.
5. Mă pot baza doar pe analiza on-chain pentru a lua decizii de tranzacționare?
Nu. Datele on-chain sunt puternice, dar nu spun întreaga poveste. Jucătorii mari pot muta fonduri din motive fără legătură cu mișcările imediate ale pieței, iar metricile pot fi interpretate greșit fără context. Cei mai eficienți traderi combină datele on-chain precum fluxurile, deținătorii, TVL, analiza tehnică precum prețul, volumul, structura, și fundamentele și știrile, cum ar fi tokenomics, upgrade-uri, evenimente macro.
Utilizează întotdeauna dimensionarea poziției, stop-loss-uri și planificarea scenariilor, mai ales când tranzacționezi produse cu levier pe platforme precum BingX.