ETF Ethereum telah menjadi salah satu kendaraan investasi paling populer di tahun 2025, dengan aliran bersih melebihi 5,5 miliar dolar AS pada Juli 2025. Seiring dengan meningkatnya minat institusional dan integrasi staking yang mendekati persetujuan regulasi, dana ini membantu investor mendapatkan akses ke ETH tanpa perlu mengelola kunci pribadi atau dompet.
Volume ETF Ethereum spot | Sumber: TheBlock
Apakah Anda seorang pemula yang tertarik dengan Ethereum atau seorang investor berpengalaman yang ingin mendiversifikasi portofolio Anda, berikut adalah gambaran lebih mendalam mengapa ETF Ethereum sedang naik daun dan mana yang menonjol di tahun 2025.
Apa itu ETF Ethereum spot dan bagaimana cara kerjanya?
ETF Ethereum spot adalah dana investasi yang menyimpan Ether (ETH) sebagai aset dasarnya. Berbeda dengan ETF Ethereum berbasis futures, yang melacak harga ETH menggunakan derivatif, ETF spot membeli dan menyimpan Ether secara langsung. Ini berarti nilai setiap saham ETF mencerminkan harga Ethereum secara real-time, memberi investor paparan terhadap cryptocurrency tanpa perlu memilikinya secara langsung.
Bagi pemula, ETF Ethereum spot bekerja seperti dana saham tradisional. Anda dapat membeli atau menjualnya di bursa saham utama melalui akun pialang Anda, sama seperti Anda akan membeli saham Apple atau Tesla. Tidak perlu menyiapkan dompet kripto, mengelola kunci pribadi, atau khawatir tentang transaksi blockchain. Penyedia ETF bertanggung jawab atas penyimpanan Ether dan menyimpannya dengan aman atas nama semua investor.
Pangsa pasar kepemilikan on-chain ETF Ethereum | Sumber: TheBlock
ETF ini tersedia di AS pada Juli 2024 setelah disetujui oleh SEC, mengikuti popularitas ETF Bitcoin spot di awal tahun tersebut. Pada pertengahan 2025, ETF Ethereum spot mengelola hampir 5 juta ETH, setara dengan sekitar 4% dari total pasokan Ethereum. Dengan semakin banyak pemain institusional seperti BlackRock dan Fidelity yang mengadopsi produk ini, mereka membuat lebih mudah bagi investor tradisional untuk mengakses Ethereum dan mendapatkan manfaat dari pertumbuhannya, termasuk potensi hadiah staking dalam iterasi ETF mendatang.
Kenapa ETF Ethereum semakin populer di tahun 2025?
ETF Ethereum telah meroket dalam popularitas di tahun 2025 karena mereka membuka pintu bagi investor ritel dan institusional untuk mendapatkan paparan terhadap ETH tanpa harus langsung memiliki atau mengelola cryptocurrency tersebut. Dana-dana ini menjembatani keuangan tradisional dan blockchain dengan memungkinkan orang berinvestasi di Ethereum melalui bursa saham yang teratur.
Berikut alasan mengapa ETF Ethereum menarik begitu banyak perhatian tahun ini:
1. Potensi Aset Cadangan: Ethereum mendukung lebih dari 54% dari semua stablecoin, menjadikannya infrastruktur penting bagi ekonomi dolar digital yang berkembang. Dominasi ini memberikan ETH peran unik sebagai aset cadangan digital yang mirip dengan emas atau obligasi Treasury AS dalam keuangan tradisional.
2. Tokenisasi Aset Dunia Nyata (RWA): Ethereum memimpin dalam membawa aset dunia nyata ke dalam blockchain. Dari saham tokenisasi dan obligasi hingga komoditas, ekosistemnya menarik perhatian bank, manajer aset, dan perusahaan fintech yang mencari cara baru dalam ruang keuangan tokenisasi.
3. Peluang Hasil dengan Staking ETF: Salah satu perkembangan besar pada tahun 2025 adalah pengenalan Ethereum ETF dengan fungsionalitas staking. Penerbit utama seperti BlackRock dan Fidelity sedang mencari persetujuan regulator untuk memungkinkan ETF mereka menstak ETH yang dimiliki, menghasilkan hasil tambahan bagi para investor. Fitur ini dapat membuat ETF ini semakin menarik dengan menambahkan potensi pendapatan pasif.
4. Proyeksi Harga Ethereum: Analis semakin optimis tentang proyeksi harga Ethereum jangka panjang, dengan beberapa yang memprediksi bahwa ETH bisa melampaui $5.000 pada akhir 2025 jika staking ETF disetujui dan aliran masuk institusional terus berkembang. Optimisme ini mendorong permintaan ETF sebagai cara yang mudah dan teratur untuk menangkap potensi kenaikan harga.
Bagi investor, tren ini berarti bahwa Ethereum ETF lebih dari sekadar alat perdagangan sederhana; mereka menawarkan cara yang aman dan teratur untuk berpartisipasi dalam cerita pertumbuhan Ethereum. Baik Anda mencari eksposur jangka panjang atau potensi hadiah staking, dana ini sedang membentuk kembali cara orang mengakses cryptocurrency terbesar kedua.
7 ETF Ethereum Terbaik untuk Dipantau pada 2025
Berikut tujuh ETF Ethereum terkemuka yang mencuri perhatian pada 2025, masing-masing dengan fitur unik, struktur biaya, dan dukungan institusional. Dana-dana ini memberikan cara yang ramah pemula untuk mendapatkan eksposur ke ETH sambil menawarkan berbagai tingkat aksesibilitas, ukuran, dan potensi masa depan.
1. iShares Ethereum Trust (ETHA)
Dikelola oleh BlackRock, adalah ETF Ethereum terbesar dan yang paling banyak diperdagangkan, dengan lebih dari $7,92 miliar dalam aset yang dikelola (AUM) pada Juli 2025. Terdaftar di NASDAQ, ETHA mengikuti CME CF Ether-Dollar Reference Rate – New York Variant, memberikan investor akses langsung ke harga Ether tanpa perlu dompet kripto atau kunci pribadi. Dana ini mengenakan biaya sponsor yang kompetitif sebesar 0,25%, yang sementara dikurangi menjadi 0,12% untuk $2,5 miliar aset pertama pada tahun pertama.
ETF ini memanfaatkan Coinbase Prime untuk penyimpanan tingkat institusional dan telah melihat aktivitas perdagangan yang sangat besar, dengan volume perdagangan rata-rata 30 hari lebih dari 27 juta saham. Pada Juli 2025, BlackRock juga mengajukan permohonan ke SEC untuk mengintegrasikan staking, yang dapat memungkinkan investor ETHA untuk menghasilkan pendapatan pasif dari hadiah proof-of-stake Ethereum jika disetujui. Meskipun ETHA menyederhanakan akses ke Ethereum untuk investor tradisional, itu tidak menawarkan kepemilikan langsung ETH, yang berarti pengguna tidak dapat berpartisipasi dalam DeFi atau menyimpan aset mereka di dompet dengan penyimpanan pribadi.
Baca selengkapnya: ETF Ethereum BlackRock: Perubahan Besar
2. Fidelity Ethereum Fund (FETH)
Fidelity Ethereum Fund (FETH) adalah produk utama perusahaan dalam dunia kripto, mengelola lebih dari $1,74 miliar dalam aset pada pertengahan 2025. Dirancang untuk investor yang mencari cara yang teratur dan familiar untuk mengakses Ethereum, FETH memberikan eksposur terhadap pergerakan harga ETH tanpa kerumitan dompet atau kunci pribadi. Dengan biaya manajemen tahunan sebesar 0,25%, ini menjadi sangat populer di kalangan investor pensiun yang menggunakan 401(k) dan IRA karena kompatibilitasnya dengan akun dengan manfaat pajak. FETH memanfaatkan pengalaman puluhan tahun Fidelity di pasar keuangan dan infrastruktur robust melalui Fidelity Digital Assets® untuk penyimpanan yang aman.
Diluncurkan bersamaan dengan Fidelity Bitcoin Fund pada 2024, FETH mencerminkan dorongan lebih luas dari perusahaan untuk inovasi blockchain setelah bertahun-tahun melakukan riset dan layanan penyimpanan institusional. Fidelity juga termasuk di antara penerbit yang mengusulkan untuk menambahkan fungsionalitas staking ke dalam dana Ethereum mereka, yang dapat memberikan akses kepada pemegang FETH untuk mendapatkan hadiah proof-of-stake Ethereum di masa depan. Namun, investor harus mencatat bahwa, seperti ETF lainnya, FETH tidak menyediakan kepemilikan langsung ETH dan tidak memungkinkan partisipasi dalam DeFi atau kegiatan di blockchain.
3. VanEck Ethereum ETF (ETHV)
VanEck Ethereum ETF (ETHV) menarik bagi investor yang sensitif terhadap biaya yang mencari cara sederhana dan biaya rendah untuk mendapatkan eksposur terhadap pergerakan harga Ethereum. Diluncurkan pada Juni 2024, ETHV mengenakan salah satu biaya sponsor terendah di pasar, yaitu 0,20%, dengan pembebasan biaya penuh untuk $1,5 miliar pertama dalam aset hingga Juli 2025. Pada pertengahan Juli 2025, ETHV mengelola $189 juta dalam aset dan telah memberikan pengembalian YTD sebesar 2,84%, mencerminkan daya tariknya yang semakin meningkat di kalangan investor jangka panjang.
ETHV adalah dana yang didukung secara fisik, yang berarti saham dijamin oleh ether (ETH) yang disimpan dalam penyimpanan dingin dengan kustodian yang memenuhi syarat, menawarkan perlindungan kuat terhadap ancaman siber. Reputasi VanEck sebagai penyedia ETF berpengalaman dan fokusnya pada produk terkait kripto semakin meningkatkan kredibilitas ETHV sebagai pilihan yang dapat diandalkan bagi investor yang mencari eksposur Ethereum yang efisien tanpa perlu menangani kunci pribadi atau dompet kripto.
4. Bitwise Ethereum ETF (ETHW)
Bitwise Ethereum ETF (ETHW) dirancang untuk investor ritel dan institusional yang mencari eksposur sederhana dan hemat biaya terhadap Ethereum. Diluncurkan pada Juli 2024 dan diperdagangkan di NYSE Arca, ETHW saat ini mengelola lebih dari 431 juta dolar AUM (asset under management) dan membebankan biaya sponsor kompetitif sebesar 0,20%, dengan pembebasan biaya selama enam bulan pertama untuk 500 juta dolar pertama dari aset setelah peluncuran. Sebagai pengelola dana indeks kripto terbesar di dunia, Bitwise membawa keahlian yang luas dan tim lebih dari 90 spesialis kripto untuk mendukung investor ETHW dengan sumber daya pendidikan dan laporan transparan.
Dana ini menyimpan ether (ETH) dalam penyimpanan dingin di Coinbase Custody Trust Co., menawarkan keamanan yang lebih baik terhadap ancaman siber. Bitwise juga menyumbangkan 10% dari keuntungan ETHW untuk pengembangan sumber terbuka Ethereum, memperkuat komitmennya terhadap pertumbuhan ekosistem jangka panjang. Dengan fitur seperti laporan bukti cadangan harian dan fokus pada aksesibilitas untuk investor ritel, ETHW menonjol sebagai pilihan solid untuk pemula dan investor berpengalaman yang ingin berinvestasi di Ethereum tanpa harus mengelola kunci pribadi atau dompet secara langsung.
5. Franklin Ethereum Trust (EZET)
Franklin Ethereum ETF (EZET) adalah produk unggulan Franklin Templeton yang dirancang untuk memberikan investor eksposur langsung terhadap pergerakan harga Ethereum tanpa kerumitan dalam mengelola dompet ETH atau kunci pribadi. Hingga Agustus 2025, EZET mengelola 164 juta dolar AUM dan membebankan biaya sponsor tahunan yang sangat kompetitif sebesar 0,19%, dengan pembebasan biaya hingga 31 Januari 2025 untuk 10 miliar dolar pertama dari aset.
Didukung oleh lebih dari 75 tahun pengalaman Franklin Templeton dalam manajemen aset global, EZET diuntungkan dari adopsi awal teknologi blockchain oleh perusahaan ini dan tim khusus yang terdiri dari lebih dari 50 spesialis aset digital. Kepemilikan ETF ini sepenuhnya didukung oleh ether (ETH) yang disimpan dengan aman di Coinbase Custody, memastikan langkah-langkah keamanan yang kokoh. EZET menarik bagi investor institusional dan ritel berkat reputasi kuat Franklin Templeton, pekerjaan perintisnya dalam mengintegrasikan blockchain ke dalam sistem keuangan tradisional, dan fokus yang jelas pada inovasi dalam keuangan terdesentralisasi, NFT, dan infrastruktur Web3.
6. Invesco Galaxy Ethereum ETF (QETH)
Invesco Galaxy Ethereum ETF (QETH) adalah pemain yang lebih kecil tetapi signifikan di pasar Ethereum ETF, mengelola 31 juta dolar AUM pada pertengahan 2025. Dirancang untuk investor yang mencari akses teratur ke Ethereum, QETH menawarkan eksposur ke harga spot ETH melalui jaringan pialang global Invesco. Dana ini membebankan biaya manajemen tahunan sebesar 0,25%, sejalan dengan standar industri, dan diperdagangkan di bursa Cboe BZX.
Dana ini sepenuhnya didukung oleh ether yang disimpan dalam kustodian, meskipun tidak berpartisipasi dalam mekanisme staking Ethereum, yang berarti pemegang saham tidak akan mendapatkan imbal hasil dari staking. Proses penciptaan dan penebusan QETH berbasis uang tunai, bukan dalam bentuk aset, yang dapat membuatnya sedikit kurang efisien secara pajak dibandingkan dengan beberapa rekan sejawat. Meskipun ukurannya lebih kecil, QETH diuntungkan dari infrastruktur Invesco yang luas dan reputasinya sebagai pengelola aset global, menjadikannya pilihan menarik bagi investor internasional dan mereka yang mencari pintu gerbang teratur yang sederhana ke dalam ekosistem Ethereum yang berkembang.
7. Grayscale Ethereum Mini Trust (ETH)
Grayscale Ethereum Mini Trust (ETH) dirancang untuk investor yang mencari cara biaya rendah dan disederhanakan untuk mendapatkan eksposur terhadap pergerakan harga Ether tanpa menyimpan aset secara langsung. Diluncurkan pada Juli 2024, ETH mengelola lebih dari 2 miliar dolar AUM dan membebankan biaya terendah hanya 0,15%, menjadikannya salah satu ETF Ethereum paling hemat biaya di pasar. Berbeda dengan Grayscale Ethereum Trust (ETHE) yang asli, yang secara historis membebankan biaya lebih tinggi dan diperdagangkan dengan premi atau diskon yang besar terhadap nilai aset bersih (NAV), Mini Trust menawarkan struktur yang disederhanakan dengan saham yang langsung mengikuti harga spot Ether.
Kepemilikan Ether dari dana ini dijamin oleh Coinbase Custody Trust Company, memastikan perlindungan yang kuat terhadap aset digital dalam penyimpanan dingin. Diperdagangkan dengan simbol ETH di NYSE Arca, ini memberikan cara yang nyaman bagi investor ritel dan institusional untuk mengintegrasikan eksposur Ethereum ke dalam akun pialang mereka. Namun, dana ini tidak berpartisipasi dalam staking Ethereum, yang berarti pemegang saham akan kehilangan imbal hasil potensial dari sistem proof-of-stake jaringan. Dengan kombinasi harga terjangkau, transparansi, dan pengalaman lebih dari satu dekade Grayscale dalam mengelola aset kripto, Ethereum Mini Trust dengan cepat menjadi pilihan favorit bagi investor yang sadar biaya yang mencari akses teratur ke Ether.
Bagaimana Cara Membeli Ethereum ETFs
Membeli Ethereum ETFs adalah proses yang ramah untuk pemula, yang memungkinkan Anda mendapatkan eksposur terhadap ETH melalui platform investasi tradisional. Berikut adalah cara memulai langkah demi langkah:
1. Pilih Platform Perantara: Buka akun dengan perantara yang mendukung perdagangan ETF. Pilihan populer termasuk:
• Fidelity dan Charles Schwab: Ideal untuk investor jangka panjang dan akun pensiun (401(k), IRA).
• Robinhood dan Webull: Bagus untuk pemula yang mencari perdagangan tanpa komisi.
• E*TRADE dan TD Ameritrade: Menawarkan alat perdagangan canggih dan riset untuk pedagang aktif.
• Interactive Brokers: Pilihan utama untuk akses internasional dan alat profesional tingkat lanjut.
2. Isi Saldo Akun Anda: Transfer dana ke akun pialang Anda melalui setoran bank, transfer kawat, atau bahkan PayPal di beberapa platform.
3. Cari ETF Ethereum yang Anda Pilih: Masukkan simbol ticker (misalnya, ETHA untuk BlackRock’s iShares Ethereum Trust, FETH untuk Fidelity Ethereum Fund) ke dalam bilah pencarian platform.
4. Tempatkan Pesanan: Pilih antara pesanan pasar (membeli pada harga saat ini) atau pesanan terbatas (menetapkan harga yang diinginkan). Konfirmasi pembelian selama jam pasar saham (biasanya pukul 09:30 AM hingga 04:00 PM EST).
5. Monitor Investasi Anda: Gunakan aplikasi pialang Anda untuk melacak pergerakan harga, dividen, dan potensi hasil staking seperti yang diusulkan oleh beberapa penerbit ETF.
Untuk investor yang lebih berpengalaman, ETF ini juga dapat digabungkan dengan strategi opsi seperti covered calls atau protective puts untuk melindungi atau meningkatkan hasil.
Opsi Alternatif: Beli Ethereum Langsung diBingX
ETH/USDT di pasar spot BingX
Jika Anda lebih suka memiliki ETH langsung daripada melalui ETF, BingX menawarkan opsi sederhana dan ramah pemula. Anda dapat membuat akun, menyelesaikan verifikasi KYC, menyetor USDT, USDC, atau mata uang fiat, dan membeli ETH secara instan melalui bagian Spot Trading. Setelah membeli, Anda dapat menyimpan ETH Anda dengan aman di dompet BingX atau mentransfernya ke dompet pribadi untuk pengelolaan sendiri dan berpartisipasi dalam DeFi.
Membeli Ethereum di BingX memberi Anda kepemilikan penuh atas Ethereum Anda, memungkinkan Anda untuk menstakennya untuk mendapatkan imbalan, menggunakannya dalam aplikasi DeFi, atau mentransfernya secara global 24/7. Tidak seperti ETF, Anda tidak terbatas pada jam perdagangan pasar saham dan tidak perlu membayar biaya manajemen tahunan.
Apa saja keuntungan dan kerugian membeli Ethereum ETF?
Sebelum memutuskan apakah Ethereum ETF cocok untuk Anda, penting untuk menilai keuntungan dan kerugiannya. Bagian ini menjelaskan keuntungan dan kerugian utama untuk membantu pemula memahami bagaimana dana ini dibandingkan dengan kepemilikan langsung ETH.
Keuntungan
• Akses mudah melalui broker tradisional: Anda dapat membeli Ethereum ETF melalui platform populer seperti Fidelity, Schwab, atau Robinhood, tanpa perlu mengatur dompet kripto atau menggunakan bursa kripto.
• Instrumen investasi yang teratur: ETF ini disetujui dan diawasi oleh SEC AS, menjadikannya lebih menarik bagi investor konservatif atau pemula.
• Kompatibilitas dengan akun pensiun: ETF dapat disimpan di akun dengan keuntungan pajak seperti 401(k) atau IRA, yang tidak dapat dilakukan dengan kepemilikan ETH langsung.
• Potensi untuk mendapatkan hadiah staking: Beberapa penerbit ETF, termasuk BlackRock, telah mengajukan izin untuk memungkinkan staking ETH di dalam dana mereka, yang berpotensi memungkinkan investor mendapatkan pendapatan pasif di masa depan.
Kekurangan
• Tidak memiliki ETH secara langsung: Investor ETF tidak memiliki mata uang kripto itu secara langsung, yang berarti mereka tidak dapat menggunakan ETH dalam DeFi, NFT, atau staking di blockchain saat ini.
• Biaya manajemen yang berkelanjutan: Ethereum ETF biasanya mengenakan biaya tahunan antara 0,15% hingga 0,25%, yang dapat mengurangi imbal hasil jangka panjang.
• Jam perdagangan terbatas: Tidak seperti pasar kripto yang beroperasi 24/7, ETF hanya dapat diperdagangkan selama jam pasar saham reguler (biasanya Senin–Jumat, pukul 9:30 AM hingga 4 PM EST).
Pemikiran Penutupan: Apakah Anda Harus Berinvestasi dalam Ethereum ETF?
Ethereum ETF mengubah cara investor mendapatkan eksposur terhadap kripto, menjembatani keuangan tradisional dan blockchain. Dengan lebih dari $5,5 miliar aliran dana pada 2025 dan kemungkinan disetujuinya Ethereum ETF yang mendukung staking, dana ini dapat menarik lebih banyak modal institusional dan minat ritel. Analis menyarankan bahwa perkembangan ini dapat mendukung pemulihan harga Ethereum, dengan beberapa orang memprediksi dorongan menuju harga tertinggi sepanjang masa jika permintaan terus melampaui pasokan.
Namun, penting untuk diingat bahwa Ethereum ETF memiliki kekurangan. Meskipun mereka menawarkan akses yang diatur dan nyaman ke ETH, mereka tidak memberikan kepemilikan langsung atau kemampuan untuk berpartisipasi dalam DeFi dan staking saat ini. Selalu pertimbangkan toleransi risiko Anda dan lakukan riset sendiri sebelum berinvestasi. Seperti semua produk terkait kripto, Ethereum ETF tetap tunduk pada volatilitas pasar dan perubahan regulasi yang dapat memengaruhi kinerja mereka di masa depan.
